序論：好文章的創(chuàng)作是一個(gè)不斷探索和完善的過(guò)程，我們?yōu)槟扑]十篇銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的相關(guān)理論范例，希望它們能助您一臂之力，提升您的閱讀品質(zhì)，帶來(lái)更深刻的閱讀感受。

篇（1）

中圖分類號(hào)：F830.5 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1001-828X（2012）11-0-01

商業(yè)銀行是儲(chǔ)蓄轉(zhuǎn)向投資的信用紐帶之一，其資本的穩(wěn)定對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展具有重要作用，能夠緩沖銀行的穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)。但是世界經(jīng)濟(jì)的不穩(wěn)定增長(zhǎng)以及各國(guó)政府相對(duì)不嚴(yán)的監(jiān)管制度，使商業(yè)銀行受到了市場(chǎng)供求以及政策等因素的影響。本文在借鑒國(guó)外的利率風(fēng)險(xiǎn)管理方法的基礎(chǔ)上，提出了探索適合我國(guó)國(guó)情的以利率為導(dǎo)向的商業(yè)銀行資本管理方法。本著這一問(wèn)題，以利率的市場(chǎng)導(dǎo)向?yàn)橹行模羁谭治錾虡I(yè)銀行的資本管理。

一、在利率市場(chǎng)化背景下，商業(yè)銀行所面臨的資本管理問(wèn)題

隨著世界經(jīng)濟(jì)的不確定性和政策監(jiān)管的不嚴(yán)，以及新的資本監(jiān)管政策的出現(xiàn)，商業(yè)銀行的資本管理主要面臨以下幾個(gè)方面的問(wèn)題和挑戰(zhàn)。

1.宏觀經(jīng)濟(jì)的不確定增加使商業(yè)銀行資本管理難度增大

就目前經(jīng)濟(jì)情況看，我國(guó)商業(yè)銀行面臨的利率風(fēng)險(xiǎn)主要來(lái)自于政策的不確定性，因?yàn)槲疫^(guò)目前利率管理的權(quán)限在于政府，政府從宏觀經(jīng)濟(jì)的角度考慮，通過(guò)人民銀行實(shí)行利率的升降，從而可能會(huì)出現(xiàn)某些負(fù)面影響。比如在低貸款利率高付息的情況下，如果出現(xiàn)兌換高峰期，則會(huì)造成商業(yè)銀行盈利能力降低，使商業(yè)銀行被動(dòng)的接受來(lái)自降低利率帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

2.加大了商業(yè)銀行資金成本

相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的變革在對(duì)資本質(zhì)量和規(guī)模上提出了較高的要求，同時(shí)要改善銀行融資的模式和征收逆周期超額資本。在這種情況下，如果存貸款利率都按照相同比例提高，銀行的收益和成本都不會(huì)增加，但是現(xiàn)在的利率在實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)化后，就使得存貸款利率之間的差異變小，商業(yè)銀行資金成本加大。并且，各銀行間的競(jìng)爭(zhēng)也愈演愈烈。為爭(zhēng)奪客戶資源，銀行間必會(huì)圍繞資金價(jià)格進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)，這有可能會(huì)導(dǎo)致管理出現(xiàn)混亂，從而出現(xiàn)倒閉的現(xiàn)象。

3.受到社會(huì)信用和道德風(fēng)險(xiǎn)的挑戰(zhàn)

就商業(yè)銀行的客戶資源來(lái)看，多數(shù)為具有壟斷性質(zhì)的國(guó)有企業(yè)，這種情況下，為拉攏具有巨大優(yōu)勢(shì)的客戶資源，商業(yè)銀行也必會(huì)下調(diào)一定的優(yōu)惠利率作為條件，如此一來(lái)，利率的市場(chǎng)作用并不能在這種競(jìng)爭(zhēng)中作出正常的決策，因?yàn)槔实氖袌?chǎng)化也帶有政府性質(zhì)的。另外，商業(yè)銀行至今也沒(méi)有成為真正的自負(fù)盈虧的主體，所以在判別不出投資人的投資風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，以提高利率的方式來(lái)降低風(fēng)險(xiǎn)的商業(yè)銀行在無(wú)形中會(huì)促使投資人選擇更高風(fēng)險(xiǎn)的投資項(xiàng)目，這樣反復(fù)循環(huán)，會(huì)使商業(yè)銀行和投資企業(yè)共同面臨信用和道德危機(jī)。

二、以利率為市場(chǎng)導(dǎo)向，大力推進(jìn)以經(jīng)濟(jì)資本為核心的商業(yè)銀行成本管理體系

1.構(gòu)建經(jīng)濟(jì)資本管理文化，加強(qiáng)資產(chǎn)負(fù)載管理

可以借鑒渣打銀行的經(jīng)驗(yàn)，積極推進(jìn)資本管理理念化的建設(shè)。提高各個(gè)層面對(duì)新理念的認(rèn)同和資本價(jià)值經(jīng)營(yíng)目標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)。積極運(yùn)用成熟技術(shù)準(zhǔn)確判斷利率風(fēng)險(xiǎn)，調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，降低差額風(fēng)險(xiǎn)。通過(guò)預(yù)算管理和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)滲透資本約束原則，樹立以經(jīng)濟(jì)資本為核心的現(xiàn)代商業(yè)銀行資本管理體系。另外還要對(duì)新的金融產(chǎn)品進(jìn)行開發(fā)，樹立商業(yè)銀行經(jīng)濟(jì)資本管理的目的不單是規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，而是要依靠先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)技術(shù)，開發(fā)具有市場(chǎng)潛力和風(fēng)險(xiǎn)率較低的產(chǎn)品，從而提高銀行股本價(jià)值，在激烈的競(jìng)爭(zhēng)中實(shí)現(xiàn)持續(xù)快速健康發(fā)展。

2.建立盈利能力與風(fēng)險(xiǎn)承受能力相統(tǒng)一的資本資源配置體系

一方面，商業(yè)銀行要科學(xué)合理確定成本經(jīng)營(yíng)，綜合考慮客戶的信用風(fēng)險(xiǎn)大小和貸款風(fēng)險(xiǎn)狀況，全面把握企業(yè)與銀行的各種業(yè)務(wù)往來(lái)以便確定相關(guān)服務(wù)所需的成本；另一方面，要以發(fā)展為導(dǎo)向，以資本回報(bào)為標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行經(jīng)濟(jì)資本的配置，并建立完善的預(yù)測(cè)流程，不斷優(yōu)化客戶結(jié)構(gòu)，降低成本消耗，提高經(jīng)營(yíng)效率。同時(shí)，要堅(jiān)持效益的原則杜絕浪費(fèi)資本的現(xiàn)象，從體制上引導(dǎo)資源向節(jié)約資本的方向流動(dòng)。

3.提升品牌形象，加快金融創(chuàng)新

銀行之間的競(jìng)爭(zhēng)還是在于對(duì)客戶資源的競(jìng)爭(zhēng)，一般的客戶消費(fèi)仍然選擇的是具有高信賴度的商家，即使是價(jià)格高點(diǎn)，但是只要服務(wù)好就能夠?qū)蛻艟哂休^大的吸引力。所以，商業(yè)銀行必須打造自己的品牌形象，提高服務(wù)水平，讓這類無(wú)形資產(chǎn)保值升值。同時(shí)，針對(duì)不同時(shí)期的風(fēng)險(xiǎn)，加快產(chǎn)品開發(fā)，促進(jìn)金融創(chuàng)新，在競(jìng)爭(zhēng)中推陳出新，如此也能以創(chuàng)新帶來(lái)利好，在一定程度上降低利率帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

三、結(jié)語(yǔ)

綜上所述，利率風(fēng)險(xiǎn)給商業(yè)銀行帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)主要涉及到盈利和信用風(fēng)險(xiǎn)，為改善商業(yè)銀行資本管理，要對(duì)資本進(jìn)行合理化的分配，調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和客戶結(jié)構(gòu)，同時(shí)不斷發(fā)展中間業(yè)務(wù)和附加產(chǎn)品，借鑒國(guó)外銀行資本管理的技術(shù)和經(jīng)驗(yàn)，均衡風(fēng)險(xiǎn)與收益。在這些基礎(chǔ)上，建立健全完善的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和防范體制尤顯得更為重要。

參考文獻(xiàn)：

[1]余正萍.利率市場(chǎng)化對(duì)國(guó)有商業(yè)銀行的影響與對(duì)策.中國(guó)市場(chǎng)，2011.

篇（2）

2008年，隨著我國(guó)金融體制改革的不斷深入，特別是銀行業(yè)開放過(guò)渡期結(jié)束已有一年多，中國(guó)銀行業(yè)賴以生存的環(huán)境正在發(fā)生深刻變化，面對(duì)機(jī)遇和挑戰(zhàn)，國(guó)有商業(yè)銀行已逐步加入了上市公司的行列，在新的經(jīng)營(yíng)與監(jiān)管環(huán)境下，各家銀行已將風(fēng)險(xiǎn)控制放在了重要的位置，而信貸風(fēng)險(xiǎn)的管理更是重中之重。對(duì)比西方商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理的模式，我國(guó)商業(yè)銀行需要改革和借鑒的地方還很多。

一、中外商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理模式的差異

目前我國(guó)一些商業(yè)銀行，正在推進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)管理體制改革是在解決公司治理結(jié)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)治理結(jié)構(gòu)問(wèn)題，是在超形似的方向努力（目前仍然是過(guò)渡的形式），其最主要的作用恐怕在于形成有利于制衡的經(jīng)營(yíng)管理架構(gòu)。但就信貸風(fēng)險(xiǎn)管理理念、方法、方案、體系來(lái)講，與國(guó)際先進(jìn)銀行間的差距是顯而易見的.

（一）管理理念對(duì)比

對(duì)照國(guó)外信貸管理的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)可以看出，我國(guó)商業(yè)銀行近幾年引入的一些管理理念確實(shí)是相當(dāng)先進(jìn)的，現(xiàn)在我們對(duì)這些基本概念和理念（如經(jīng)濟(jì)增加值、內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格、經(jīng)濟(jì)資本及分配等）并不感到陌生。然而我們對(duì)這些理念的理解還是比較初步的和粗略的，理念的實(shí)踐運(yùn)用主要體現(xiàn)在編制和營(yíng)運(yùn)經(jīng)營(yíng)計(jì)劃方面，能夠領(lǐng)會(huì)基本要義的人員可能主要集中在少數(shù)參與編制經(jīng)營(yíng)計(jì)劃（含相關(guān)部門）的人員，對(duì)于業(yè)內(nèi)大多數(shù)人來(lái)講，甚至可以說(shuō)還是處在理念的普及階段。而國(guó)際先進(jìn)銀行無(wú)論在整體風(fēng)險(xiǎn)管理理念還是在具體業(yè)務(wù)層面，對(duì)資金和服務(wù)的科學(xué)定價(jià)（利率、費(fèi)率）用以響應(yīng)不同的資金轉(zhuǎn)移價(jià)格、資本的合理分配用以匹配不同的風(fēng)險(xiǎn)類別等具體方法的運(yùn)用，對(duì)與信貸風(fēng)險(xiǎn)和資本占用相關(guān)的貸款定價(jià)和風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行計(jì)算，都貫穿于單筆業(yè)務(wù)、每條產(chǎn)品線、市場(chǎng)區(qū)間和業(yè)務(wù)單元的日常工作。

（二）管理方法與工具的使用

客觀地講，我國(guó)商業(yè)銀行在硬件技術(shù)方面與外資銀行相比，并不遜色，但技術(shù)水平的應(yīng)用與國(guó)際先進(jìn)水平卻存在明顯的差距：在風(fēng)險(xiǎn)的衡量和判斷上還不能借鑒先進(jìn)的科技，尤其是缺乏計(jì)量的各種模型、系統(tǒng)及工具，無(wú)法對(duì)各類風(fēng)險(xiǎn)分門別類地進(jìn)行自動(dòng)、動(dòng)態(tài)、組合計(jì)量從而實(shí)施管理策略措施的相應(yīng)取舍；數(shù)據(jù)庫(kù)的建設(shè)尚處于初級(jí)階段，數(shù)據(jù)積累不足；尚不能運(yùn)用先進(jìn)技術(shù)建立科學(xué)的業(yè)績(jī)價(jià)值管理體系，而這些才是信貸風(fēng)險(xiǎn)管理的真正精華之所在，是神似之真正目標(biāo)。

（三）產(chǎn)品定價(jià)方面

由于受我國(guó)利率管理體制的限制，我國(guó)商業(yè)銀行在產(chǎn)品定價(jià)的探索方面長(zhǎng)期處于空白狀態(tài)，而隨著我國(guó)利率市場(chǎng)化改革的不斷推進(jìn)，各家銀行在信貸產(chǎn)品定價(jià)方面發(fā)生了積極的變化：在定價(jià)行為上具有了一定的制度規(guī)范；對(duì)貸款利率定價(jià)的管理方式方法進(jìn)行了有益的探索，定價(jià)行為已具有一定的穩(wěn)定性和成熟度。但在具體操作中仍存在著一些非理性因素：如定價(jià)方式簡(jiǎn)單粗放，缺乏科學(xué)性；信貸業(yè)務(wù)流程中定價(jià)環(huán)節(jié)被忽視；信貸產(chǎn)品單一，定價(jià)方式方法創(chuàng)新不足等。而外資銀行在產(chǎn)品定價(jià)方面早已有其成熟的做法和風(fēng)險(xiǎn)理念，值得我們?nèi)ソ梃b與推廣。

（四）風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制的建設(shè)方面

在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，任何行為主體之間都不可能擁有相同的信息，即現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)學(xué)所說(shuō)的市場(chǎng)信息的不對(duì)稱。信貸市場(chǎng)的環(huán)境更為復(fù)雜，在現(xiàn)實(shí)的銀行與企業(yè)之間，由于受到許多因素的影響，存在著明顯的信息不對(duì)稱，即包括外部市場(chǎng)信息，也包括內(nèi)部交叉信息，它給銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理帶來(lái)極大的難度。面對(duì)這種信息不對(duì)稱帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，需要銀行建立科學(xué)嚴(yán)密的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)。我國(guó)商業(yè)銀行實(shí)施審貸分離業(yè)已多年，但銀行相對(duì)于借款人、風(fēng)險(xiǎn)管理部門（信審人員）相對(duì)于經(jīng)營(yíng)部門（客戶經(jīng)理）兩個(gè)層面的信息不對(duì)稱一直是不能逾越的難題。而發(fā)達(dá)國(guó)家銀行經(jīng)過(guò)多年的演變，已形成較為清晰且實(shí)效性很強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制.

二、我國(guó)基層商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理模式的改革方向

我國(guó)商業(yè)銀行目前的信貸風(fēng)險(xiǎn)管理理念和實(shí)踐，與國(guó)際一流銀行呈現(xiàn)出不小的差距，差距即方向。按照總部集中風(fēng)險(xiǎn)控制的趨勢(shì)，消除差距的許多方面基層行可能無(wú)法作為（如內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)等各類系統(tǒng)、風(fēng)險(xiǎn)模型、組合管理所需的集中化數(shù)據(jù)庫(kù)、可自動(dòng)計(jì)算的違約率及損失模型等），但有些方面基層行還是能夠有所作為的（如定價(jià)、績(jī)效考核、貸后管理的一些方面）。借鑒國(guó)外先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，可以借用四個(gè)“基于”來(lái)表述我國(guó)基層商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理模式的改革方向：

（一）基于價(jià)值的風(fēng)險(xiǎn)管理

風(fēng)險(xiǎn)管理是財(cái)務(wù)管理的重點(diǎn)，基于價(jià)值的財(cái)務(wù)管理必然要求基于價(jià)值的風(fēng)險(xiǎn)管理。換言之，信貸風(fēng)險(xiǎn)管理或者資產(chǎn)質(zhì)量控制要緊緊圍繞價(jià)值創(chuàng)造進(jìn)行，我們與國(guó)際先進(jìn)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理從而創(chuàng)造價(jià)值的水平差異體現(xiàn)在：我們的風(fēng)險(xiǎn)管理是比較淺層次的（單一風(fēng)險(xiǎn)貸款的營(yíng)銷、發(fā)放、管理、回收、處置等），而先進(jìn)的更積極的風(fēng)險(xiǎn)管理方式是用風(fēng)險(xiǎn)來(lái)推斷借款人的信用額度，進(jìn)行信貸組合管理，且貸款是可以買賣的、同時(shí)可以盯市估值的，可以買賣使風(fēng)險(xiǎn)得以“轉(zhuǎn)手”，可以盯市估值能夠及時(shí)擁有大量新的信息，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)量和應(yīng)對(duì)真正做到動(dòng)態(tài)。

（二）基于風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)品定價(jià)

我國(guó)商業(yè)銀行進(jìn)行產(chǎn)品定價(jià)時(shí)往往對(duì)風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)不足，或是沒(méi)有相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制，因此樹立風(fēng)險(xiǎn)理念對(duì)產(chǎn)品定價(jià)顯得尤為重要，從基層行處的角度出發(fā)，樹立下列風(fēng)險(xiǎn)理念對(duì)商業(yè)銀行而言更為實(shí)際：

1．從貸款收取的息差不是簡(jiǎn)單的存貸款利差，而是作為對(duì)銀行給相關(guān)借款人發(fā)放貸款所承受的相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)償。

2．信貸回報(bào)是不對(duì)稱的，上行空間有限，下行空間相當(dāng)大。

3．貸款集中不能不能像股票投資那樣會(huì)有額外收益，相反它會(huì)造成額外負(fù)擔(dān)外損失；

4．要把對(duì)中長(zhǎng)期貸款的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和分析在多重假設(shè)性分析的基礎(chǔ)上進(jìn)行，其中現(xiàn)金流分析至為重要。

5．把整體風(fēng)險(xiǎn)管理和決策結(jié)合起來(lái)的主要工具有兩個(gè)：用資金轉(zhuǎn)移價(jià)格來(lái)分配利息收入（作為計(jì)算單筆業(yè)務(wù)、每條產(chǎn)品線、市場(chǎng)區(qū)間和業(yè)務(wù)單元利息收入的參考，將利率風(fēng)險(xiǎn)控制在既定的額度內(nèi)的同時(shí)讓資本最低化和投資回報(bào)最大化）；用資本分配系統(tǒng)用以分配風(fēng)險(xiǎn)。

6．通過(guò)合理定價(jià)信貸（產(chǎn)品和服務(wù)）定價(jià)，確保從客戶所賺取足夠的收益，足以彌補(bǔ)損失準(zhǔn)備和保證獲得相應(yīng)的資本回報(bào)率。

7．小額信貸損失是無(wú)可避免的，因此，銀行要把小額信貸損失作為銀行業(yè)務(wù)普通成本來(lái)處理；中小企業(yè)和地產(chǎn)企業(yè)借款人比大企業(yè)借款人的損失機(jī)率則較大。

以上風(fēng)險(xiǎn)理念的樹立將使商業(yè)銀行在具體操作上有量化的依據(jù)，從而保證其在定價(jià)時(shí)更科學(xué)合理。

（三）基于信息的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警

在實(shí)行審貸分離后，信審人員所掌握的信息應(yīng)多于送審人員所提供的信息。面對(duì)信息不對(duì)稱這一難題，從國(guó)外的經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，以下方面對(duì)于有效釋緩信息不對(duì)稱之困具有借鑒之處：

1．貸后管理從單個(gè)風(fēng)險(xiǎn)和組合風(fēng)險(xiǎn)兩個(gè)層面同時(shí)進(jìn)行。

篇（3）

新《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》最大的變化是全面引入了公允價(jià)值計(jì)量屬性。新準(zhǔn)則規(guī)定衍生金融工具一律以公允價(jià)值計(jì)量，并從表外移到表內(nèi)反映。這將對(duì)銀行利用衍生金融工具進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理的行為產(chǎn)生重大影響。國(guó)內(nèi)外的許多研究者對(duì)這些問(wèn)題進(jìn)行了闡述。但是由于中國(guó)銀行數(shù)量少，獲取相關(guān)數(shù)據(jù)比較困難，加之新準(zhǔn)則推出時(shí)間短，進(jìn)行量化研究有難度。因此本文分析歸納了國(guó)外公允價(jià)值會(huì)計(jì)的應(yīng)用，結(jié)合美國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)(FASB)的準(zhǔn)則SFASI15，和國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則IAS39，分析了引入公允價(jià)值會(huì)計(jì)與市場(chǎng)的相關(guān)性和可靠性．以及金融工具分類的確認(rèn)與計(jì)量對(duì)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的影響，以期在采用新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則后能對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理提供借鑒。

一、公允價(jià)值對(duì)銀行會(huì)計(jì)信息相關(guān)性和可靠性的影響

隨著準(zhǔn)則SFASI15的．許多學(xué)者對(duì)公允價(jià)值相關(guān)性的研究作了深入的分析。由于公允價(jià)值反映了市場(chǎng)在考慮利率和風(fēng)險(xiǎn)等因素后對(duì)未來(lái)現(xiàn)金流量現(xiàn)值的估計(jì)，因而公允價(jià)值計(jì)量也有利于評(píng)估證券投資活動(dòng)對(duì)企業(yè)的影響。從而增強(qiáng)了會(huì)計(jì)信息的決策相關(guān)性。這種變革與我國(guó)目前的改變是一致的，我國(guó)原來(lái)實(shí)行的《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》通過(guò)要求金融資產(chǎn)計(jì)提各項(xiàng)準(zhǔn)備來(lái)確認(rèn)金融資產(chǎn)價(jià)值的下降，但不確認(rèn)金融資產(chǎn)價(jià)值的增加，體現(xiàn)了穩(wěn)健主義的要求。而新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)交易性金融資產(chǎn)、負(fù)債與可供出售金融資產(chǎn)運(yùn)用公允價(jià)值后續(xù)計(jì)量，既確認(rèn)了未實(shí)現(xiàn)損失，也確認(rèn)了未實(shí)現(xiàn)利得；同時(shí)又規(guī)定上述兩類金融工具的未實(shí)現(xiàn)利得損失分別在損益和權(quán)益中確認(rèn)，提高了會(huì)計(jì)信息的相關(guān)性。

Barth，Beaver和Wolfson(1990)將銀行股票收益可以分為兩部分EBSGL(EarningsBeforeSecuritiesGainsandLosses)，SGL(RealizedSecuritiesGainsandLosses)，研究結(jié)果支持EBSGL要比SGL收益成分更完整的解釋銀行股票價(jià)格結(jié)構(gòu)。建議投資者用EBSGL收益成分來(lái)觀測(cè)相關(guān)價(jià)值。Bartheta1．(1990)認(rèn)為SGL要比預(yù)期EBSGL要低(可能到零)，因?yàn)镾GL收益成分反映了用歷史成本計(jì)量的證券的攤余價(jià)值(未實(shí)現(xiàn)的)和證券出售時(shí)實(shí)現(xiàn)的市場(chǎng)公允價(jià)值的時(shí)間滯后。換句話說(shuō)就是，金融工具的損益只有在融工具出售時(shí)才報(bào)告在收益報(bào)表里，因而延遲了攤余成本和市場(chǎng)價(jià)值之間變化的確認(rèn)。也就是說(shuō)，如果證券在以攤余成本計(jì)量的價(jià)值下降的期間沒(méi)有賣出，那么SGL收益成分就帶來(lái)了誤差，SGL的解釋能力就減少了。Barth(1994)的研究結(jié)果也表明，EBSGL比SGL提供了市場(chǎng)的更相關(guān)和更可靠的信息。

Barth，Landsman，和Wahlen(1995)以137家美國(guó)銀行在1971年至199o年財(cái)務(wù)報(bào)告數(shù)據(jù)為樣本的檢驗(yàn)發(fā)現(xiàn)，首先，對(duì)證券投資的損益采用公允價(jià)值計(jì)量所得到的銀行收益確實(shí)比基于歷史成本的收益具有更大的波動(dòng)性。但這種增加的收益波動(dòng)性并不一定反映銀行經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)(如銀行股價(jià)反應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn))的增加。其次，如果在樣本期間采用證券投資的公允價(jià)值信息來(lái)確定銀行監(jiān)管資本的話，與歷史成本相比，銀行會(huì)更頻繁地違反資本監(jiān)管要求。盡管在公允價(jià)值會(huì)計(jì)下所發(fā)生的違反情況更有助于預(yù)測(cè)未來(lái)違反監(jiān)管資本的發(fā)生，但與公允價(jià)值會(huì)計(jì)相關(guān)的監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)的潛在增加并沒(méi)有反映在銀行股價(jià)中。引起證券投資公允價(jià)值變化的利率變化通過(guò)對(duì)利息收入的收益乘數(shù)反映在銀行股價(jià)中，表明市場(chǎng)利率的波動(dòng)對(duì)于估價(jià)銀行權(quán)益是相關(guān)的。

Nelson(1996)以美國(guó)200家最大商業(yè)銀行從1992年至1993年期間所披露的公允價(jià)值信息為樣本，檢驗(yàn)了銀行權(quán)益市值與按SFAS107所要求披露的公允價(jià)值信息之間的相關(guān)性，發(fā)現(xiàn)只有證券投資的公允價(jià)值才具有價(jià)值相關(guān)性，而貸款、存款、長(zhǎng)期債務(wù)與表外金融工具的公允價(jià)值與其賬面價(jià)值的差異并不具有價(jià)值相關(guān)性。這同時(shí)也可以為我國(guó)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則實(shí)行部分公允價(jià)值會(huì)計(jì)提供證據(jù)支持。

Barth，BeaverandLandsman(1996)以136家美國(guó)銀行從1992年至1993年的相關(guān)數(shù)據(jù)為樣本，檢驗(yàn)了SFAS107所要求披露的公允價(jià)值信息的價(jià)值相關(guān)性，結(jié)果發(fā)現(xiàn)證券投資、貸款與長(zhǎng)期債務(wù)的公允價(jià)值估計(jì)都具有價(jià)值相關(guān)性：但銀行吸納的存款與表外項(xiàng)目的公允價(jià)值信息并不具有價(jià)值相關(guān)性。

通過(guò)上述研究可以發(fā)現(xiàn)．公允價(jià)值會(huì)計(jì)總的來(lái)說(shuō)比歷史成本更能反映經(jīng)濟(jì)現(xiàn)實(shí)，公允價(jià)值信息與歷史成本信息相比增加了更多的信息含量，公允價(jià)值信息更具有價(jià)值相關(guān)性。但商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債表幾乎包括全部的金融工具．意味著SFAS115準(zhǔn)則規(guī)定的收益測(cè)量方法所產(chǎn)生的報(bào)告收益量排除了銀行操作的是關(guān)鍵的影響因素。

Beatty，ChambedainandMagliolo(1996)以美國(guó)195家上市銀行和94家上市保險(xiǎn)公司從199o至1993年的相關(guān)數(shù)據(jù)為樣本．檢驗(yàn)了采用SFAS115所引起的未實(shí)現(xiàn)證券投資利得與損失發(fā)生從披露到確認(rèn)的變化，他們假定股價(jià)反應(yīng)會(huì)揭示這種變化。結(jié)果表明關(guān)于SFAS115所引起的從披露到確認(rèn)的變化對(duì)于銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)來(lái)說(shuō)是非常重要，而對(duì)其他利益相關(guān)者不重要的觀點(diǎn)。其次，他們還發(fā)現(xiàn)，對(duì)于那些可能會(huì)增加按公允價(jià)值計(jì)量與投資證券在期限相匹配的負(fù)債的可能性的事件，銀行呈現(xiàn)出正面的市場(chǎng)反應(yīng)，從而支持了銀行及其監(jiān)管機(jī)構(gòu)關(guān)于“混合公允價(jià)值會(huì)計(jì)(PartialFairValueAccounting)會(huì)降低銀行權(quán)益準(zhǔn)確性”的論斷。另外，他們的研究結(jié)果還表明，那些證券投資交易越頻繁的，投資期限越長(zhǎng)，對(duì)市場(chǎng)利率變化套期越充分的銀行，受到該準(zhǔn)則負(fù)面影響的程度越深。

從上述實(shí)證結(jié)果來(lái)看，盡管他們的檢驗(yàn)結(jié)果并沒(méi)有取得完全一致的結(jié)果，但是，大多數(shù)經(jīng)驗(yàn)證據(jù)表明：銀行證券投資的公允價(jià)值信息披露具有信息含量：而貸款、長(zhǎng)期債務(wù)與表外金融工具等金融工具的公允價(jià)值信息披露并不具有價(jià)值相關(guān)性。大多數(shù)學(xué)者把其歸因于公允價(jià)值估計(jì)的可靠性問(wèn)題(Nissin，2003)：當(dāng)以客觀的市場(chǎng)交易價(jià)格作為公允價(jià)值估計(jì)的基礎(chǔ)時(shí)，其可靠性就高，從而其公允價(jià)值信息就具有價(jià)值相關(guān)性；而當(dāng)金融工具并不存在活躍的交易市場(chǎng)時(shí)，依靠估價(jià)模型與相關(guān)假設(shè)所估計(jì)出的公允價(jià)值信息對(duì)于投資者來(lái)說(shuō)并不具有信息含量。因此，公允價(jià)值會(huì)計(jì)模式的成敗關(guān)鍵在于公允價(jià)值估計(jì)的可靠性。

二、金融工具分類及其對(duì)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的影響

新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則實(shí)施后。商業(yè)銀行須按持有意圖將金融資產(chǎn)分為交易性金融資產(chǎn)、持有至到期投資、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)、可供出售金融資產(chǎn)四類；將金融負(fù)債分為交易性金融負(fù)債和其他金融負(fù)債兩類。本節(jié)參照美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)委員會(huì)對(duì)于金融資產(chǎn)和負(fù)債的分類進(jìn)行對(duì)比性的分析。以期闡述這種新的分類對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的影響。

美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)委員會(huì)(FASB)在SFAS115將所有債券投資和可確定公允價(jià)值的權(quán)益證券投資按企業(yè)持有意圖分為持有至到期證券、交易性證券和可供出售證券等3類，引入了公允價(jià)值計(jì)量；對(duì)各類證券的后續(xù)計(jì)量、未實(shí)現(xiàn)持有利得損失及減值采取不同的處理方式。研究SFAS115以意圖為導(dǎo)向的資產(chǎn)分類方法能夠揭示基于這些準(zhǔn)則的實(shí)施對(duì)國(guó)外銀行監(jiān)管產(chǎn)生的重要影響．從而對(duì)我國(guó)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的可能影響作出推測(cè)。

1993年，安永公司對(duì)銀行和儲(chǔ)蓄所的調(diào)查發(fā)現(xiàn)，超過(guò)一半被調(diào)查者對(duì)于SFAS115的反應(yīng)是改變他們的投資策略：他們會(huì)縮短債務(wù)證券投資的期限，增加套期活動(dòng)：他們一可能會(huì)減少證券投資的比例。有證據(jù)表明，銀行通過(guò)權(quán)衡不同的資產(chǎn)和風(fēng)險(xiǎn)來(lái)維持整體風(fēng)險(xiǎn)的理想水平。

SFAS115，金融機(jī)構(gòu)普遍存在通過(guò)調(diào)整金融工具的分類來(lái)影響損益和權(quán)益，以及通過(guò)選擇性出售金融資產(chǎn)的“利得交易”進(jìn)盈余管理的情況。實(shí)施SFASll5準(zhǔn)則的直接反應(yīng)，就是預(yù)期大量的證券投資組合將從持有到期類被重新劃分到可出售類?？偟恼f(shuō)來(lái)，F(xiàn)AsB對(duì)劃分為持有到期類資產(chǎn)條件的嚴(yán)格限制，目的是減少管理層在此準(zhǔn)則下操縱證券買賣。由于對(duì)持有到期類資產(chǎn)的預(yù)期的出售和轉(zhuǎn)換的嚴(yán)格限制，估計(jì)管理層會(huì)重新構(gòu)造組合，并且可能全面縮小證券組合由于公允價(jià)值改變的確認(rèn)及更嚴(yán)格的證券種類劃分。估計(jì)銀行管理者考慮證券投資組合時(shí)會(huì)實(shí)行更細(xì)致的決策管理技術(shù)(Purcell，1994；Bowen，1994)。大量持有到期資產(chǎn)會(huì)減少銀行公允價(jià)值波動(dòng)和監(jiān)管資本風(fēng)險(xiǎn)暴露，卻減少了銀行管理者對(duì)利率改變的反應(yīng)能力，所以增加了銀行利率風(fēng)險(xiǎn)。而保留大量的可供出售資產(chǎn)使銀行暴露在公允價(jià)值波動(dòng)引起的監(jiān)管資本波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)．而公允價(jià)值對(duì)利率改變也是很敏感的，但是保留大量可出售資產(chǎn)使銀行更靈活。機(jī)構(gòu)積極采取套期措施及資產(chǎn)負(fù)債管理很重要。目的在于減少利率風(fēng)險(xiǎn)暴露。

Hodder(2O02)用230家上市交易銀行1993年一1998年間的數(shù)據(jù)做樣本，對(duì)作為宏觀經(jīng)濟(jì)因素和公司特殊因素函數(shù)的組合和風(fēng)險(xiǎn)決策建模的實(shí)證檢驗(yàn)中發(fā)現(xiàn)。不考慮實(shí)施SFAS115準(zhǔn)則的先后時(shí)，相對(duì)于估計(jì)的基準(zhǔn)，銀行劃分較少資產(chǎn)到AFS類：相對(duì)于估計(jì)的基準(zhǔn)，那些較早實(shí)施SFAS115的弱資本銀行劃分了較多的資產(chǎn)到AFS類(因?yàn)槿蹉y行打算用證券的未實(shí)現(xiàn)收益來(lái)增加監(jiān)管資本)；當(dāng)監(jiān)管資本下降時(shí)，銀行根據(jù)利率風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)水平改變證券組合的大小，即減少證券組合，降低利率風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)；在采用SFAS115時(shí)，銀行貸款組合的利率風(fēng)險(xiǎn)增加了。銀行可以通過(guò)不將證券分為AFS(例如，將所有的證券分為持有到期類)來(lái)消除監(jiān)管的影響。然而，證券若分為持有到期類，則當(dāng)需要滿足流動(dòng)性需求時(shí)是有代價(jià)的。

Beatty(1995)以369家美國(guó)銀行從1993年第二季度至1994年第一季度的投資組合數(shù)據(jù)為樣本。檢驗(yàn)了銀行試圖減少報(bào)告權(quán)益的波動(dòng)性而做出的努力是否會(huì)影響到證券投資資產(chǎn)的比例、證券投資的期限以及歸類為可供出售組合的證券的比例。其結(jié)果證實(shí)，在SFAS115實(shí)施期間銀行所持的證券投資的比例下降了，期限縮短了，并且當(dāng)銀行平均杠桿率和權(quán)益的平均回報(bào)率下降時(shí)，其歸為可供出售類的證券所持比例會(huì)下降。這些都說(shuō)明了。采用SFAS115所引起的銀行權(quán)益波動(dòng)導(dǎo)致了銀行投資組合管理實(shí)務(wù)的變化。他們的結(jié)果還表明，在SFAS115下，銀行的投資組合管理實(shí)務(wù)受到減少報(bào)告權(quán)益波動(dòng)性與保持影響銀行收益的彈性的雙重目的的影響。

Hodder(2002)提供了會(huì)計(jì)準(zhǔn)則可以影響到公司經(jīng)濟(jì)決策的證據(jù)，發(fā)現(xiàn)銀行在采納SFAS115時(shí)進(jìn)行會(huì)計(jì)選擇將有利于獲得真實(shí)的成本。在先前研究的基礎(chǔ)上．他們進(jìn)一步揭示銀行實(shí)力是否與采納SFAS的成本有關(guān)。其結(jié)果發(fā)現(xiàn)，成本對(duì)于所有的銀行來(lái)說(shuō)都是要承擔(dān)的．但對(duì)于資本較弱的銀行承擔(dān)的更多。較強(qiáng)的銀行分置較少的AFS證券，這是因?yàn)镠TM有價(jià)證券會(huì)削弱流動(dòng)性。這種低分配表示選擇用攤余成本會(huì)計(jì)的可確認(rèn)成本。對(duì)于較弱的銀行過(guò)多的分配給AFS．暴露了潛在的監(jiān)管影響。當(dāng)銀行采納新的標(biāo)準(zhǔn)時(shí)，他們會(huì)降低它們的有價(jià)證券資產(chǎn)組合的公允價(jià)值敏感性(利率風(fēng)險(xiǎn)敏感性)同時(shí)增加貸款資產(chǎn)組合的利率敏感性。我們的發(fā)現(xiàn)指出銀行均衡各種風(fēng)險(xiǎn)(利率敏感度的來(lái)源)的一種方法是重新配置。同樣的，銀行也降低有價(jià)證券的信用風(fēng)險(xiǎn)。因此，這和Schard和Unal(1998)的結(jié)論一致：銀行會(huì)用一個(gè)整體的形式來(lái)管理風(fēng)險(xiǎn)。

篇（4）

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；內(nèi)部控制；風(fēng)險(xiǎn)管理

一、文獻(xiàn)綜述

商業(yè)銀行是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的核心，隨著我國(guó)對(duì)外開放的不斷深入，銀行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈，不僅要面對(duì)國(guó)內(nèi)股份制商業(yè)銀行的競(jìng)爭(zhēng)，還要面對(duì)實(shí)力雄厚的外資銀行的競(jìng)爭(zhēng)，銀行風(fēng)險(xiǎn)管理面臨著巨大挑戰(zhàn)的同時(shí)也要應(yīng)對(duì)國(guó)際金融形勢(shì)的不斷變化，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)等等風(fēng)險(xiǎn)無(wú)疑會(huì)對(duì)銀行的健康發(fā)展產(chǎn)生巨大沖擊。因此，商業(yè)銀行建立以風(fēng)險(xiǎn)管理為主的內(nèi)部控制機(jī)制顯得尤為重要。

對(duì)此，國(guó)外學(xué)者對(duì)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)控制做了充分的研究。American Bankers Association（ABA）（2001）指出內(nèi)部控制是商業(yè)銀行的本質(zhì)性管理活動(dòng)，是銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的基礎(chǔ)。使商業(yè)銀行高效實(shí)施和完成控制功能的前提是完善的內(nèi)部控制測(cè)度體系。內(nèi)部控制測(cè)度體系可以由因子分析來(lái)提供有效性和可靠性檢驗(yàn)。[1]British Banker Association（BBA）（2001）指出銀行內(nèi)部控制系統(tǒng)由三大目標(biāo)和五個(gè)組成部分構(gòu)成，三大目標(biāo)分別是內(nèi)部控制的效率和效果、財(cái)務(wù)和管理信息的可靠性、完整性和及時(shí)性、符合法律和監(jiān)管要求。五個(gè)組成部分包括控制活動(dòng)與職責(zé)分工、監(jiān)督與控制文化、信息與交流、風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與評(píng)估、監(jiān)督評(píng)審活動(dòng)與糾正措施，上述法規(guī)制度為銀行內(nèi)控制度的建立奠定了基本框架。[2]

國(guó)內(nèi)的學(xué)者們同時(shí)也做了大量研究。石良平，趙然，靳潔（2003）利用現(xiàn)代信用風(fēng)險(xiǎn)量化管理模型：KMV模型、信用度量制、CreditRisk+模型、麥肯錫公司的Wilson Model以及《新巴塞爾協(xié)議》中關(guān)于信用風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)量方法，對(duì)商業(yè)銀行內(nèi)部控制的有效性進(jìn)行了評(píng)估。[3]徐揚(yáng)，戴序（2010）提出中國(guó)商業(yè)銀行急需加強(qiáng)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理的問(wèn)題，主要存在三個(gè)深層次的矛盾：風(fēng)險(xiǎn)管理的技術(shù)以“數(shù)字報(bào)表”為特征，科學(xué)性不足；風(fēng)險(xiǎn)管理各職能部門以分散管理為特征，協(xié)調(diào)性不足；風(fēng)險(xiǎn)管理的理念以注重短期效益為特征，長(zhǎng)效性不足。[4]何麗亞（2010）提出了加強(qiáng)我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的幾項(xiàng)措施，其中最重要的是強(qiáng)調(diào)商業(yè)銀行應(yīng)樹立“合規(guī)既創(chuàng)造價(jià)值”的理念，風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)強(qiáng)化合規(guī)經(jīng)營(yíng)因?yàn)楹弦?guī)是一項(xiàng)核心的風(fēng)險(xiǎn)管理活動(dòng)，必須建立良好的合規(guī)經(jīng)營(yíng)文化，提升商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)自我約束能力。[5]孫銀忠（2010）從三個(gè)方面：內(nèi)部控制設(shè)計(jì)的有效性、執(zhí)行的有效性、反饋和補(bǔ)救措施的及時(shí)性，對(duì)實(shí)現(xiàn)內(nèi)部控制有效性的途徑進(jìn)行了深入研究。[6]

二、商業(yè)銀行內(nèi)部控制與風(fēng)險(xiǎn)管理概述

（一）商業(yè)銀行內(nèi)部控制定義

商業(yè)銀行內(nèi)部控制是商業(yè)銀行為實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，通過(guò)制定和實(shí)施一系列制度、程序和方法，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行事前防范、事中控制、事后監(jiān)督和糾正的動(dòng)態(tài)過(guò)程和機(jī)制。商業(yè)銀行執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)管理工作的基礎(chǔ)與關(guān)鍵是健全一套具有科學(xué)性、安全性、合理性、高效性等特點(diǎn)的商業(yè)銀行內(nèi)部控制體系。

2006年，我國(guó)頒布的《中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則第1211號(hào)――了解被審計(jì)單位及其環(huán)境并評(píng)估重大錯(cuò)報(bào)風(fēng)險(xiǎn)》中，對(duì)內(nèi)部控制的內(nèi)涵和要素重新進(jìn)行了定義。準(zhǔn)則采用了COSO的內(nèi)部控制框架，認(rèn)為內(nèi)部控制是被審計(jì)單位為了合理保證財(cái)務(wù)報(bào)告的可靠、經(jīng)營(yíng)的效率和效果以及對(duì)法律法規(guī)的遵守，由治理層、管理層和其他人員設(shè)計(jì)和執(zhí)行的政策和程序，包括下列五要素：（1）控制環(huán)境，包括治理職能和管理職能，以及治理層和管理層對(duì)內(nèi)部控制及其重要性的態(tài)度、認(rèn)識(shí)和措施；（2）風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估過(guò)程，包括識(shí)別與財(cái)務(wù)報(bào)告相關(guān)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，以及針對(duì)這些風(fēng)險(xiǎn)所采取的措施；（3）信息系統(tǒng)與溝通，如財(cái)務(wù)報(bào)告相關(guān)的信息系統(tǒng)，包括用以生成、記錄、處理和報(bào)告交易、事項(xiàng)和情況，對(duì)相關(guān)資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益履行經(jīng)營(yíng)管理責(zé)任的程序和記錄；（4）控制活動(dòng)是指有助于確保管理層的指令得以執(zhí)行的政策和程序，包括與授權(quán)、業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)、信息處理、實(shí)物控制和職責(zé)分離等相關(guān)的活動(dòng)；（5）監(jiān)督，是指被審計(jì)單位評(píng)價(jià)內(nèi)部控制在一段時(shí)間內(nèi)運(yùn)行有效性的過(guò)程，該過(guò)程包括及時(shí)控制的設(shè)計(jì)和運(yùn)行，以及根據(jù)情況的變化采取必要的糾正措施。

（二）商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理概述

商業(yè)銀行是一類特殊的企業(yè)，它實(shí)際經(jīng)營(yíng)貨幣和高負(fù)債經(jīng)營(yíng)，因此風(fēng)險(xiǎn)無(wú)處不在。商業(yè)銀行通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)衡量和風(fēng)險(xiǎn)控制等方法來(lái)完成風(fēng)險(xiǎn)管理的工作，并采用預(yù)防、回避、排除或轉(zhuǎn)移等手段應(yīng)對(duì)銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)，以避免或減少經(jīng)濟(jì)損失。選擇最佳風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)組合是銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的核心，它體現(xiàn)了成本與效益的關(guān)系，貫徹穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)原則，實(shí)行授信制度等分散、轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)的自我保護(hù)措施，并要求設(shè)置風(fēng)險(xiǎn)管理部門。改革開放以來(lái)，我國(guó)商業(yè)銀行積極改進(jìn)自身風(fēng)險(xiǎn)管理的薄弱環(huán)節(jié)、不斷借鑒國(guó)際先進(jìn)的銀行風(fēng)險(xiǎn)管理理念和經(jīng)驗(yàn)，同時(shí)也意識(shí)到業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制的重要性，一些富有成效的新理論如：全面風(fēng)險(xiǎn)管理理論、風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向?qū)徲?jì)模式理論正在運(yùn)用到我國(guó)商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理中。

1.全面風(fēng)險(xiǎn)管理理論

銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的模式經(jīng)歷了資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)管理、負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)管理、資產(chǎn)負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)管理以及全面風(fēng)險(xiǎn)管理四個(gè)階段。商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的發(fā)展促使內(nèi)部控制向控制風(fēng)險(xiǎn)為中心的方向發(fā)展，現(xiàn)代商業(yè)銀行內(nèi)部控制的建立遵循了全面風(fēng)險(xiǎn)管理的原則。全面風(fēng)險(xiǎn)管理的8個(gè)要素包括控制活動(dòng)、事件識(shí)別、內(nèi)部環(huán)境、目標(biāo)設(shè)定、信息和交流和監(jiān)控、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策。（1）控制活動(dòng)是為了保證正確執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)反應(yīng)方案的相關(guān)政策和程序；（2）事項(xiàng)識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估以及風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)是指識(shí)別出能夠影響企業(yè)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的潛在事項(xiàng)（包括正面和負(fù)面影響），并評(píng)估這些潛在事項(xiàng)影響目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的程度，提出有針對(duì)性的風(fēng)險(xiǎn)反應(yīng)方案措施；（3）內(nèi)部環(huán)境是企業(yè)實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理的組織環(huán)境，不僅對(duì)企業(yè)戰(zhàn)略目標(biāo)的制定和風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、評(píng)估、反應(yīng)有著影響，還對(duì)企業(yè)的控制、監(jiān)控活動(dòng)的設(shè)計(jì)和執(zhí)行有著重大影響。內(nèi)部環(huán)境最重要的是董事會(huì)、管理層以及他們對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度；（4）目標(biāo)設(shè)定最重要的是戰(zhàn)略目標(biāo)設(shè)定，還包括與之相關(guān)的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)、報(bào)告目標(biāo)和合規(guī)目標(biāo)；目標(biāo)設(shè)定的有效性是風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、評(píng)估、應(yīng)對(duì)的重要前提；（5）信息和交流和監(jiān)控，及時(shí)有效的信息傳遞和溝通以及對(duì)整個(gè)風(fēng)險(xiǎn)管理流程的監(jiān)控，都是全面風(fēng)險(xiǎn)管理發(fā)揮作用的有效保障。

2.風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向?qū)徲?jì)模式

風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向?qū)徲?jì)是以評(píng)價(jià)和分析被審計(jì)單位風(fēng)險(xiǎn)為基礎(chǔ)、立足于對(duì)被審單位的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行系統(tǒng)的分析和評(píng)價(jià)，制定符合被審計(jì)單位具體情況的計(jì)劃，它的指導(dǎo)思想是建立在“合理的職業(yè)懷疑假設(shè)”的基礎(chǔ)上，把風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)和分析性復(fù)核的方法貫穿于整個(gè)審計(jì)過(guò)程之中，體現(xiàn)了現(xiàn)代審計(jì)的新思路。風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向?qū)徲?jì)的不同之處在于更加重視被審計(jì)單位的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，審計(jì)的重心更加傾向于被審計(jì)單位的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向?qū)徲?jì)模式更注重被審計(jì)單位的微觀層面，而風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向?qū)徲?jì)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的范圍拓展到了宏觀層面，具體特點(diǎn)如下：（1）以審計(jì)測(cè)試為中心轉(zhuǎn)向風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估為中心；（2）風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向?qū)徲?jì)擴(kuò)大了審計(jì)證據(jù)，將被審計(jì)單位置于宏觀層面，分析其與重大錯(cuò)報(bào)風(fēng)險(xiǎn)相聯(lián)系的內(nèi)外部環(huán)境；（3）風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向?qū)徲?jì)由注重實(shí)質(zhì)性測(cè)試轉(zhuǎn)向運(yùn)用分析性程序。

（三）內(nèi)部控制范疇下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理流程及方法

1.風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)境分析。風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)境包括外部環(huán)境和內(nèi)部環(huán)境。商業(yè)銀行的宏觀環(huán)境和行業(yè)環(huán)境構(gòu)成了商業(yè)銀行的外部環(huán)境。宏觀環(huán)境的風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)境分析通常采用PEST方法，即政治環(huán)境（Political）、經(jīng)濟(jì)環(huán)境（Economic）、社會(huì)環(huán)境（Social）和技術(shù)環(huán)境（Technological），來(lái)分析商業(yè)銀行在宏觀環(huán)境中面臨的風(fēng)險(xiǎn)。內(nèi)部環(huán)境分析主要包括識(shí)別商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)偏好、價(jià)值取向、管理風(fēng)格、風(fēng)險(xiǎn)管理文化等。

2.風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)設(shè)定。風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)設(shè)定是審查企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)偏好和管理者設(shè)定的目標(biāo)是否一致，將影響企業(yè)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的內(nèi)外部事項(xiàng)識(shí)別出來(lái)；風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)是在企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)容忍度內(nèi)把握商機(jī)爭(zhēng)取獲得最大收益。因此，風(fēng)險(xiǎn)管理要求管理者計(jì)量和監(jiān)控與他們的目標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)容忍度相關(guān)聯(lián)的企業(yè)各項(xiàng)業(yè)績(jī)的執(zhí)行情況，將風(fēng)險(xiǎn)降到最小且為企業(yè)為標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供最大保證。

3.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。商業(yè)銀行有效風(fēng)險(xiǎn)管理的關(guān)鍵是充分的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別體系。商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理部門應(yīng)根據(jù)銀行內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)管理政策和原則盡可能全面、完整的識(shí)別銀行所面臨的風(fēng)險(xiǎn)。目前，我國(guó)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的主要風(fēng)險(xiǎn)因素包括：信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)等。銀行內(nèi)部審計(jì)部門的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的結(jié)果進(jìn)行進(jìn)一步檢驗(yàn)，檢驗(yàn)的具體目標(biāo)為：恰當(dāng)性、合理性、可靠性。恰當(dāng)性是指對(duì)風(fēng)險(xiǎn)是否進(jìn)行恰當(dāng)準(zhǔn)確的評(píng)估，是否真實(shí)地反應(yīng)了銀行固有風(fēng)險(xiǎn)和剩余風(fēng)險(xiǎn)情況；合理性是指是否合理的對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的可能性和影響程度進(jìn)行估計(jì)；可靠性是指風(fēng)險(xiǎn)管理部門進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的數(shù)據(jù)是否準(zhǔn)確全面可靠。

4.風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)和風(fēng)險(xiǎn)控制活動(dòng)。根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的結(jié)果，風(fēng)險(xiǎn)承受部門結(jié)合本銀行對(duì)評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)的最大承受能力，積極采取措施把風(fēng)險(xiǎn)降到銀行可控制范圍內(nèi)，實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)控制后銀行收益率最大化。常用的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施有：風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防、風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移、風(fēng)險(xiǎn)自理等。風(fēng)險(xiǎn)控制活動(dòng)主要種類包括：高層檢查，各級(jí)管理者檢查業(yè)績(jī)結(jié)果并將這些結(jié)果同預(yù)算、統(tǒng)計(jì)數(shù)做比較，采取相應(yīng)糾正措施；實(shí)物控制，實(shí)物資產(chǎn)包括固定設(shè)備、可流通證券、現(xiàn)金和其他資產(chǎn)等，應(yīng)對(duì)實(shí)物資產(chǎn)接觸予以授權(quán)、定期盤點(diǎn)等；績(jī)效指標(biāo)，這是一種重要的組織控制活動(dòng)，管理層為全面滿足財(cái)務(wù)和營(yíng)運(yùn)報(bào)告的要求，將營(yíng)運(yùn)和財(cái)務(wù)的數(shù)據(jù)相互聯(lián)系，采取適當(dāng)?shù)姆治?、調(diào)查或糾正措施；職務(wù)分離是基本的內(nèi)部控制程序，劃分或分離不同的人員之間的職務(wù)，減少采取不必要得錯(cuò)誤發(fā)生。

7.風(fēng)險(xiǎn)及管理信息披露。《內(nèi)部審計(jì)具體準(zhǔn)則》對(duì)相關(guān)人員的溝通與協(xié)調(diào)做了一系列規(guī)定：（1）銀行內(nèi)部審計(jì)人員與管理人員之間的溝通協(xié)調(diào)機(jī)制。銀行管理人員是風(fēng)險(xiǎn)管理措施的制定者和實(shí)施者，是進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、評(píng)估和應(yīng)對(duì)的人。內(nèi)部審計(jì)人員與管理層的良好溝通是為了保證審計(jì)結(jié)論和意見的可行性，給管理層進(jìn)行解釋和澄清的機(jī)會(huì)，有利于消除誤解及時(shí)解決問(wèn)題，防止審計(jì)人員得出錯(cuò)誤的審計(jì)結(jié)論。（2）與審計(jì)委員會(huì)或董事會(huì)之間的溝通與報(bào)告。董事會(huì)是制定和實(shí)施內(nèi)部控制和風(fēng)險(xiǎn)管理的監(jiān)督機(jī)構(gòu)，在健全和完善風(fēng)險(xiǎn)管理中起重要作用，因此為了確保風(fēng)險(xiǎn)信息及時(shí)正確地傳遞，商業(yè)銀行應(yīng)促進(jìn)內(nèi)部審計(jì)人員與董事會(huì)或內(nèi)部審計(jì)委員會(huì)的良性互動(dòng)，并就風(fēng)險(xiǎn)方面的信息進(jìn)行及時(shí)溝通。

三、商業(yè)銀行內(nèi)部控制范疇下風(fēng)險(xiǎn)管理的啟示與建議

（一）完善商業(yè)銀行內(nèi)部控制體系、實(shí)施完整詳細(xì)的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施

商業(yè)銀行應(yīng)在操作風(fēng)險(xiǎn)管理、信用風(fēng)險(xiǎn)管理、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理、合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理、匯率風(fēng)險(xiǎn)管理等各個(gè)方面都有詳細(xì)的應(yīng)對(duì)策略和管理體系。在整體完善的風(fēng)險(xiǎn)管理組織框架下，針對(duì)各種風(fēng)險(xiǎn)有不同的管理方式，通過(guò)分行資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)和貸款審查委員會(huì)的嚴(yán)格控制；實(shí)行“審貸分離、分級(jí)審批、彈性授權(quán)”的信貸制度；推廣審貸官制度、項(xiàng)目預(yù)審制和貸款風(fēng)險(xiǎn)度管理；對(duì)不良資產(chǎn)建立監(jiān)測(cè)、管理、轉(zhuǎn)化、催收制度；對(duì)商業(yè)銀行的分支機(jī)構(gòu)建立全面彈性授權(quán)和轉(zhuǎn)授權(quán)體制等措施完善內(nèi)部控制體系。

（二）全面運(yùn)行良好的信息溝通機(jī)制

信息流動(dòng)的暢通不僅對(duì)商業(yè)銀行的內(nèi)控、風(fēng)險(xiǎn)管理有重要意義，而且對(duì)商業(yè)銀行整個(gè)經(jīng)營(yíng)過(guò)程都至關(guān)重要。信息溝通不僅指商業(yè)銀行內(nèi)部的信息流動(dòng)，也包括商業(yè)銀行對(duì)外部、外部環(huán)境對(duì)商業(yè)銀行內(nèi)部的信息流動(dòng)。利用內(nèi)部生成的數(shù)據(jù)和來(lái)自外部可靠渠道的信息，及時(shí)為銀行管理風(fēng)險(xiǎn)、控制、評(píng)估及做出相關(guān)目標(biāo)決策提供保障。有效的溝通會(huì)出現(xiàn)在組織中向上、平行和向下的流動(dòng)中，企業(yè)內(nèi)部員工了解各自的職責(zé)以及和其他員工之間的聯(lián)系。在與外部方面，如客戶、供應(yīng)商、監(jiān)管者和股東，也要有充分有效的信息溝通。

（三）加快網(wǎng)絡(luò)銀行的建設(shè)

現(xiàn)階段，銀行業(yè)隨著信息技術(shù)和網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的發(fā)展已經(jīng)進(jìn)入了數(shù)字化時(shí)代，未來(lái)商業(yè)銀行可以利用網(wǎng)絡(luò)資源做更多的事情，將自身的經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)與網(wǎng)絡(luò)技術(shù)有機(jī)融合在一起，逐漸告別傳統(tǒng)的經(jīng)營(yíng)模式，讓銀行的各項(xiàng)業(yè)務(wù)更加的便捷省時(shí)。商業(yè)銀行通過(guò)整合紛繁復(fù)雜的網(wǎng)絡(luò)資源、充分利用信息網(wǎng)絡(luò)的作用，樹立本銀行良好的社會(huì)形象、做出區(qū)別于傳統(tǒng)銀行的個(gè)性化服務(wù)。

（四）借助新資本協(xié)議實(shí)施過(guò)程，構(gòu)建商業(yè)銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制

商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)文化的形成是一個(gè)長(zhǎng)期積淀的過(guò)程，以平衡銀行風(fēng)險(xiǎn)與收益為方向、獲取長(zhǎng)期股東利益最大化為目標(biāo)，形成銀行全體員工的風(fēng)險(xiǎn)管理文化和理念。這不能僅僅依靠員工培訓(xùn)、文件解讀等方法，而是應(yīng)建立績(jī)效考核體系，引導(dǎo)銀行全體員工逐漸形成正確的風(fēng)險(xiǎn)管理文化理念。首先，識(shí)別銀行所面臨的風(fēng)險(xiǎn)、科學(xué)量化風(fēng)險(xiǎn)，設(shè)定銀行風(fēng)險(xiǎn)容忍度，根據(jù)股東各自的風(fēng)險(xiǎn)偏好，以其長(zhǎng)期利益最大化為目標(biāo)，確定銀行發(fā)展戰(zhàn)略方針；其次，根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)容忍度目標(biāo)，明確相應(yīng)的資本收益率目標(biāo)并且形成可執(zhí)行的統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)；再次，根據(jù)銀行實(shí)際資本收益率的大小確定執(zhí)行業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)額度，優(yōu)化本行資本和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)資本收益最大化。

（作者單位：廣西師范學(xué)院經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院）

基金項(xiàng)目：廣西研究生教育創(chuàng)新計(jì)劃項(xiàng)目“打造戰(zhàn)略支點(diǎn)與區(qū)域創(chuàng)新發(fā)展研究生學(xué)術(shù)論壇”，項(xiàng)目編號(hào)：YCLT2014009。

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中圖分類號(hào)：F832.2 文獻(xiàn)識(shí)別碼：A 文章編號(hào)：1001-828X（2016）007-000-01

前言

在我國(guó)近年來(lái)的金融業(yè)界發(fā)展中，事關(guān)銀行的大案要案屢有發(fā)生，這些案件的出現(xiàn)充分暴露了我國(guó)銀行業(yè)中風(fēng)險(xiǎn)管理的混亂與風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制的不成熟。而針對(duì)我國(guó)銀行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀，我們有必要在商業(yè)銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理理念框架的基礎(chǔ)上進(jìn)行商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制構(gòu)建，從根本上杜絕商業(yè)銀行在日常發(fā)展中可能遇到的問(wèn)題。

一、商業(yè)銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理理念

在全球知名的銀行監(jiān)管委員會(huì)中，其制定的巴塞爾協(xié)議將銀行日常經(jīng)營(yíng)中面臨的金融風(fēng)險(xiǎn)分為八類，這八類風(fēng)險(xiǎn)分別是信用風(fēng)險(xiǎn)、國(guó)家和轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)與聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。在這八種商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)中，信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)與操作風(fēng)險(xiǎn)是其主要面對(duì)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)種類，而在這三種商業(yè)銀行勉勵(lì)的呢風(fēng)險(xiǎn)中，信用風(fēng)險(xiǎn)是其中帶來(lái)危機(jī)最大的一種風(fēng)險(xiǎn)。在我國(guó)商業(yè)銀行的日常經(jīng)營(yíng)中，銀行壞賬、不良貸款上升、資產(chǎn)質(zhì)量下降等等銀行遇到的不良經(jīng)營(yíng)狀況都會(huì)影響對(duì)導(dǎo)致其自身信用風(fēng)險(xiǎn)的不斷加深。在商業(yè)銀行面臨的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)中，隨著我國(guó)近年來(lái)人民幣國(guó)際化程度的加深，商業(yè)銀行業(yè)應(yīng)格外關(guān)注市場(chǎng)價(jià)格、利率與匯率的實(shí)時(shí)變動(dòng)，并通過(guò)隨時(shí)改變自身經(jīng)營(yíng)策略的方式隨之采取最好的辦法進(jìn)行相關(guān)的應(yīng)對(duì)，以此保證商業(yè)銀行的正常運(yùn)轉(zhuǎn)。而在商業(yè)銀行面臨的操作風(fēng)險(xiǎn)中，由于商業(yè)銀行自身內(nèi)部程序的不完善、由于人員操作問(wèn)題帶來(lái)的相關(guān)損失所造成的商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)逐漸引起了人們的注意。以上三種商業(yè)銀行所面臨的主要金融風(fēng)險(xiǎn)都在銀行資本金的約束范圍內(nèi)，商業(yè)銀行可以通過(guò)相關(guān)辦法進(jìn)行具體的計(jì)算[1]。

隨著近年來(lái)國(guó)際金融業(yè)界出現(xiàn)的巨變，國(guó)際銀行監(jiān)管委員會(huì)根據(jù)目前國(guó)際金融形勢(shì)，提出了新巴塞爾協(xié)議。在國(guó)際銀行監(jiān)管委員會(huì)提出的新巴塞爾協(xié)議中，其對(duì)商業(yè)銀行的日常經(jīng)營(yíng)中所面臨的風(fēng)險(xiǎn)提出了明確的要求。此外，在國(guó)際金融系統(tǒng)中，由美國(guó)人提出的全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架的相關(guān)理論已經(jīng)初步完場(chǎng)，且取得了不小的實(shí)踐成果，這就給全球的商業(yè)銀行業(yè)界的相關(guān)安全發(fā)展指明了一條新的道路。

二、基于全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制構(gòu)建的相關(guān)研究

（一）正確認(rèn)識(shí)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理

在全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建中，相關(guān)商業(yè)銀行需要將自身經(jīng)營(yíng)中勉勵(lì)的風(fēng)險(xiǎn)、收益、風(fēng)險(xiǎn)偏好以及風(fēng)險(xiǎn)策略多種風(fēng)險(xiǎn)要素進(jìn)行緊密結(jié)合，并將這些要素結(jié)合成一個(gè)有機(jī)整體，以此減少商業(yè)銀行因操作失誤帶來(lái)的金融損失，增強(qiáng)商業(yè)銀行自身的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。在具體的實(shí)施過(guò)程中，相關(guān)商業(yè)銀行的管理人員應(yīng)重視商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的過(guò)程，并發(fā)動(dòng)商業(yè)銀行的全體員工共同參與構(gòu)建相關(guān)預(yù)警機(jī)制，從而將商業(yè)銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)幾率降到最低[2]。

（二）培育商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的土壤與文化

在全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建中，商業(yè)銀行可以通過(guò)在企業(yè)文化中植入風(fēng)險(xiǎn)管理理念的方法，為商業(yè)銀行中風(fēng)險(xiǎn)管理預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建提供生長(zhǎng)的土壤。在商業(yè)銀行相關(guān)人員對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理理念進(jìn)行貫徹時(shí)，應(yīng)將相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)理念在全體員工中形成一種相對(duì)思維與處事的方式，以此保證全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制構(gòu)建的更好落實(shí)[3]。

（三）建立并健全商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理組織體系

在全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建中，必須確定相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理組織體系，只有這樣才能避免商業(yè)銀行在風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建中相關(guān)問(wèn)題的出現(xiàn)。在具體的實(shí)施中，商業(yè)銀行應(yīng)借鑒國(guó)外成型的風(fēng)險(xiǎn)管理組織體系，并根據(jù)我國(guó)具體國(guó)情，建設(shè)具有中國(guó)特色的商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理組織體系。

（四）建立并健全商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理制度體系與法律體系

在全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建中，相關(guān)的制度與法律體系至關(guān)重要。俗話說(shuō)無(wú)規(guī)矩不成方圓，在商業(yè)銀行所面臨的激烈市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中，只有具有規(guī)范的相關(guān)制度、嚴(yán)格的風(fēng)險(xiǎn)管理手段才能真正的適應(yīng)商業(yè)銀行發(fā)展的而需求，最大程度上降低商業(yè)銀行日常經(jīng)營(yíng)中所面臨的種種風(fēng)險(xiǎn)[4]。

三、結(jié)論

隨著我國(guó)特色社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的不斷發(fā)展與完善，我國(guó)在世界經(jīng)濟(jì)中所發(fā)揮的作用也在不斷增強(qiáng)，在這種經(jīng)濟(jì)環(huán)境的趨勢(shì)下，我國(guó)商業(yè)銀行面臨著重大的機(jī)遇與挑戰(zhàn)，這也就使得全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建成為了我國(guó)商業(yè)銀行發(fā)展的的當(dāng)務(wù)之急。

參考文獻(xiàn)：

[1]田遠(yuǎn)，劉寧.全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架下商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制的構(gòu)建[J].蘭州大學(xué)學(xué)報(bào)（社會(huì)科學(xué)版），2013，01：108-113.

篇（6）

文章編號(hào)：1003―4625(2007)07－0023－04　中圖分類號(hào)：F830.2　文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

一、引言

2006年12月11日，按照“人世”承諾，五年過(guò)渡期結(jié)束，中國(guó)銀行業(yè)全面對(duì)外開放，中外銀行之間的競(jìng)爭(zhēng)將更加劇烈。而風(fēng)險(xiǎn)管理能力是商業(yè)銀行的核心競(jìng)爭(zhēng)力之一，一些國(guó)際活躍銀行之所以幾十年甚至上百年長(zhǎng)盛不衰，是因?yàn)檫@些銀行在風(fēng)險(xiǎn)管理上積累了豐富經(jīng)驗(yàn)，特別是它們的風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)隨著競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境的變化而不斷變革，為風(fēng)險(xiǎn)管理奠定了牢固的基石。而國(guó)內(nèi)銀行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)，和國(guó)際一流銀行相比，差距明顯，尚存在很多問(wèn)題。銀行風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)的落后將帶來(lái)競(jìng)爭(zhēng)上的明顯劣勢(shì)，因?yàn)椋浜蟮娘L(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)帶來(lái)的是風(fēng)險(xiǎn)管理手段的落后，而風(fēng)險(xiǎn)的失控對(duì)銀行的發(fā)展無(wú)疑是致命的。因此，適應(yīng)外部環(huán)境的變化，設(shè)計(jì)一個(gè)健全、有效的風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)，對(duì)商業(yè)銀行有效管理面臨的各類風(fēng)險(xiǎn)，持續(xù)地提升風(fēng)險(xiǎn)管理能力和核心競(jìng)爭(zhēng)力具有重要意義。

然而，國(guó)內(nèi)關(guān)于商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)的研究文獻(xiàn)卻相當(dāng)缺乏，直到近幾年才陸續(xù)有文章發(fā)表。但這些文獻(xiàn)有的只針對(duì)管理某一類風(fēng)險(xiǎn)的組織結(jié)構(gòu)進(jìn)行研究分析，缺乏全面風(fēng)險(xiǎn)管理的視角(李志剛，2003；蔣東明等，2004；賈曉菁，2005；黃明喜，2005；劉永兵，2006)；有的雖然著眼于整個(gè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)構(gòu)建，卻主要是從實(shí)務(wù)角度出發(fā)，缺乏應(yīng)有的理論基礎(chǔ)(王雪梅，2005；李正旺等，2005)。本文基于權(quán)變理論的研究視角，對(duì)構(gòu)建我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的組織結(jié)構(gòu)進(jìn)行了探索，以期能為我國(guó)商業(yè)銀行組織結(jié)構(gòu)變革提供借鑒。

二、權(quán)變理論概述

權(quán)變理論產(chǎn)生于20世紀(jì)60―70年代的美國(guó)，強(qiáng)調(diào)權(quán)變的理論和方法，即強(qiáng)調(diào)隨機(jī)應(yīng)變之意。權(quán)變理論的基本觀點(diǎn)是有效組織的設(shè)計(jì)取決于環(huán)境的特性。洛什在60年代首次提出權(quán)變方法(Contingency―Approach)，其核心觀點(diǎn)認(rèn)為在企業(yè)管理中要依據(jù)企業(yè)所處內(nèi)外環(huán)境隨機(jī)應(yīng)變，而不存在“普遍適用、一成不變或最好的”管理理論和方法。代表人物之一盧森斯指出權(quán)變關(guān)系是兩個(gè)或兩個(gè)以上的變數(shù)所對(duì)應(yīng)的一種“IF－THEN”函數(shù)關(guān)系。在具體的管理實(shí)踐中，環(huán)境是自變量變數(shù)，如組織外部的社會(huì)經(jīng)濟(jì)條件、內(nèi)部環(huán)境等，對(duì)應(yīng)“IF”；而管理的模式、手段、技術(shù)，則是相應(yīng)環(huán)境下的因變量變數(shù)，即“THEN”。特定的管理情境對(duì)應(yīng)不同的管理方法，并且后者的有效性隨前者的不同而變化。不存在既適應(yīng)于特定環(huán)境而又能普遍應(yīng)用于各種環(huán)境的最佳方法。

根據(jù)權(quán)變理論，組織結(jié)構(gòu)按內(nèi)外環(huán)境的特點(diǎn)來(lái)設(shè)計(jì)，可分成不同的結(jié)構(gòu)模式。伍德沃德在其著作中指出，每種有類似目的和工藝技術(shù)的生產(chǎn)系統(tǒng)，都有其獨(dú)特的組織模式和管理原則。伯恩斯和斯托克的研究認(rèn)為：企業(yè)按照目標(biāo)、任務(wù)、工藝和外部環(huán)境可分為“穩(wěn)定型”和“適應(yīng)型”兩大基本類型。前者適宜采用“機(jī)械式”的組織形式――強(qiáng)調(diào)嚴(yán)格的組織規(guī)范、明確的任務(wù)、與權(quán)力對(duì)等的責(zé)任。后者則應(yīng)采用強(qiáng)調(diào)權(quán)宜應(yīng)變、系統(tǒng)內(nèi)部的相互關(guān)系、技能和經(jīng)驗(yàn)的“有機(jī)式”組織形式。洛什和勞倫斯在前任研究基礎(chǔ)上提出分類法，強(qiáng)調(diào)外界環(huán)境影響，用“分化”來(lái)表示一個(gè)企業(yè)適應(yīng)于外部環(huán)境而劃分為各個(gè)小單位的程度，“綜合”或“整體化”來(lái)表示協(xié)作和管理的統(tǒng)一。比較而言，整體化程度(集權(quán)程度)適應(yīng)于外部環(huán)境的企業(yè)往往較為成功。赫爾瑞格和斯洛坎則進(jìn)一步按市場(chǎng)變化、工藝、產(chǎn)品特性等條件將集權(quán)程度分為四種模式：事業(yè)部制、矩陣結(jié)構(gòu)模式、直線職能結(jié)構(gòu)以及總店控制式。權(quán)變理論強(qiáng)調(diào)，在進(jìn)行組織和管理時(shí)不存在一個(gè)最好的方法。分權(quán)并不一定比集權(quán)好；官僚機(jī)構(gòu)也并不都?jí)?；明確清楚的目標(biāo)也不是總好；民主參與式的領(lǐng)導(dǎo)風(fēng)格也可能不適合于某些環(huán)境；而嚴(yán)格的控制在某些時(shí)候也可能是適宜的?？偠灾?，這完全取決于很多相互作用的內(nèi)部和外部的變量。管理的形式和方法必須根據(jù)組織的外部環(huán)境和內(nèi)部條件的具體情況而靈活選用，并隨著環(huán)境和條件的發(fā)展變化而隨機(jī)應(yīng)變。權(quán)變理論的最終目標(biāo)是提出最適合于具體情景的組織設(shè)計(jì)和管理活動(dòng)。在一種環(huán)境條件下所運(yùn)行的組織運(yùn)作模式可能不適合另一種環(huán)境條件，不存在一個(gè)最佳的模式。

權(quán)變理論對(duì)商業(yè)銀行組織設(shè)計(jì)的意義非常大?，F(xiàn)代商業(yè)銀行面臨的是一個(gè)迅速變化的外部環(huán)境，市場(chǎng)的風(fēng)云變幻會(huì)迅速地影響客戶的行為抉擇，銀行的經(jīng)營(yíng)方略必須不斷調(diào)整，以順應(yīng)外部環(huán)境的變化，這就要求銀行的組織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)應(yīng)符合這一基本要求。

三、基于權(quán)變理論的商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)

(一)主要的環(huán)境影響因素

銀行環(huán)境指的是存在于銀行邊界之外的并對(duì)銀行具有潛在的或部分影響的所有因素，是環(huán)境中對(duì)銀行敏感的和必須對(duì)生存做出反應(yīng)的某些方面。近些年來(lái)，隨著我國(guó)金融乃至整個(gè)經(jīng)濟(jì)體系市場(chǎng)化和國(guó)際化程度的不斷加深，我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理所面臨的環(huán)境正在發(fā)生著深刻的變化，主要表現(xiàn)在市場(chǎng)環(huán)境的變化和監(jiān)管環(huán)境的變化。

1．市場(chǎng)環(huán)境變化。市場(chǎng)環(huán)境變化包括市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境變化和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境變化兩個(gè)方面。首先，從市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境角度看，近年來(lái)，構(gòu)成金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境的三大風(fēng)險(xiǎn)變量――利率、匯率和股票價(jià)格已實(shí)現(xiàn)或基本實(shí)現(xiàn)了市場(chǎng)化，其波動(dòng)性和對(duì)金融機(jī)構(gòu)的影響正在發(fā)生很大變化。其次，從市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境角度看，2006年WTO過(guò)渡期結(jié)束后，我國(guó)銀行業(yè)全面開放，由此而帶來(lái)的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)使得我國(guó)金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)環(huán)境的風(fēng)險(xiǎn)更大。這一方面是由于競(jìng)爭(zhēng)必然導(dǎo)致市場(chǎng)創(chuàng)新，而創(chuàng)新又必然伴隨著更大的風(fēng)險(xiǎn)。另一方面，由于產(chǎn)品創(chuàng)新和風(fēng)險(xiǎn)管理方面的顯著差距。我國(guó)金融機(jī)構(gòu)可能在國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)中處于劣勢(shì)，從而被迫進(jìn)入市場(chǎng)中風(fēng)險(xiǎn)較大的一些領(lǐng)域，尤其是風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)難以得到充分回報(bào)的那部分市場(chǎng)，因而風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境可能更加惡化。

2．監(jiān)管環(huán)境變化。自20世紀(jì)90年代中期以來(lái)，風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管成為西方各發(fā)達(dá)國(guó)家金融業(yè)監(jiān)管的主流，主要表現(xiàn)在風(fēng)險(xiǎn)資本監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)督檢查兩個(gè)方面。前者是基于資本約束風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)和業(yè)務(wù)擴(kuò)展的基本功能，以敏感反映金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)和風(fēng)險(xiǎn)管理水平的監(jiān)管資本要求來(lái)促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理；后者則對(duì)金融機(jī)構(gòu)識(shí)別、衡量、控制和檢測(cè)風(fēng)險(xiǎn)的整個(gè)風(fēng)險(xiǎn)流程和組織架構(gòu)提出監(jiān)管要求并進(jìn)行持續(xù)的監(jiān)管檢查。風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的發(fā)展突出反映在2004年出臺(tái)的“巴塞爾新資本協(xié)議”中。新協(xié)議使

得“巴塞爾協(xié)議”作為風(fēng)險(xiǎn)的國(guó)際協(xié)議得到了進(jìn)一步強(qiáng)化，它通過(guò)提高監(jiān)管資本要求對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)的敏感性，并利用內(nèi)部激勵(lì)、監(jiān)管檢查和市場(chǎng)約束三種力量來(lái)促進(jìn)銀行加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理。新協(xié)議覆蓋了金融機(jī)構(gòu)所面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)，反映了國(guó)際金融領(lǐng)域全面風(fēng)險(xiǎn)管理發(fā)展的需要。新協(xié)議首次將包括法律風(fēng)險(xiǎn)在內(nèi)的由人員、系統(tǒng)和業(yè)務(wù)流程以及外部事件引致的操作風(fēng)險(xiǎn)納入到資本要求框架，使得資本協(xié)議所覆蓋的風(fēng)險(xiǎn)范圍由1988年的信用風(fēng)險(xiǎn)和1996年的交易賬戶市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步擴(kuò)展到金融機(jī)構(gòu)全面風(fēng)險(xiǎn)。盡管我國(guó)宣布暫不實(shí)施新協(xié)議，但新協(xié)議畢竟是國(guó)際金融市場(chǎng)上重要的游戲規(guī)則，只要我們繼續(xù)參與經(jīng)濟(jì)全球化進(jìn)程和國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)，就不可避免地要受到它的影響，甚至制約，在銀行業(yè)全面開放的環(huán)境中更是如此。

總之，當(dāng)前對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理組織影響最大的環(huán)境因素是WTO過(guò)渡期已經(jīng)結(jié)束，中外銀行競(jìng)爭(zhēng)漸趨白熱化以及《巴塞爾新資本協(xié)議》所代表的更加嚴(yán)格的國(guó)際銀行業(yè)監(jiān)管?；谶@些環(huán)境因素的影響，我們認(rèn)為，我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)的設(shè)計(jì)應(yīng)充分借鑒國(guó)際上先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)經(jīng)驗(yàn)，并適當(dāng)參考巴塞爾委員會(huì)關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)問(wèn)題的有關(guān)規(guī)定，只有這樣才能為風(fēng)險(xiǎn)管理構(gòu)建牢固的基石，盡快縮小與國(guó)際活躍銀行在風(fēng)險(xiǎn)管理方面的差距，以期與外資銀行在競(jìng)爭(zhēng)中一決高低。

(二)國(guó)際經(jīng)驗(yàn)借鑒

根據(jù)組織設(shè)計(jì)理論，組織結(jié)構(gòu)的整體設(shè)計(jì)包括三方面內(nèi)容：需要完成的工作活動(dòng)、報(bào)告關(guān)系、部門組合。一是規(guī)定的工作活動(dòng)。設(shè)立部門的目的是為了完成對(duì)組織有戰(zhàn)略意義的任務(wù)。為了完成組織認(rèn)為對(duì)其實(shí)現(xiàn)目標(biāo)有價(jià)值的任務(wù)，往往需要設(shè)立特定的部門。二是報(bào)告關(guān)系。通常也稱作指揮鏈，是一條連續(xù)的權(quán)力線，它將組織中所有的成員連接起來(lái)，并顯示誰(shuí)應(yīng)該向哪位主管報(bào)告工作。三是部門組合方式。部門組合的方式包括職能型、事業(yè)部型、矩陣型、橫向型以及網(wǎng)絡(luò)型結(jié)構(gòu)等，每種類型的結(jié)構(gòu)都適用于不同的情景條件，滿足不同的需要，都是幫助管理者改進(jìn)組織效果的一種工具，其有效性如何取決于特定情景條件的要求。下面我們將通過(guò)分析巴塞爾委員會(huì)和全球風(fēng)險(xiǎn)專業(yè)人員協(xié)會(huì)(GARP)和關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)的模型或規(guī)定，得到一些有益的啟示，供我國(guó)商業(yè)銀行借鑒。

1．巴塞爾委員會(huì)關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)問(wèn)題的相關(guān)規(guī)定。巴塞爾委員會(huì)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)的規(guī)定散落于委員會(huì)出臺(tái)的幾個(gè)文件之中，如1997年9月《利率風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)則》等。

經(jīng)過(guò)分析可以發(fā)現(xiàn)，巴塞爾委員會(huì)關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)的有關(guān)規(guī)定側(cè)重于操作層面，它把風(fēng)險(xiǎn)管理組織看作一個(gè)由不同子系統(tǒng)組成的有機(jī)系統(tǒng)，而每一個(gè)相關(guān)部門只是這個(gè)有機(jī)系統(tǒng)中的節(jié)點(diǎn)。因而，一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)管理組織的有效與否既取決于每一個(gè)節(jié)點(diǎn)的正常運(yùn)作，又取決于整個(gè)有機(jī)系統(tǒng)的健康運(yùn)行。具體來(lái)看，有以下幾點(diǎn)值得我們借鑒。

(1)強(qiáng)調(diào)職責(zé)清晰、權(quán)責(zé)明確。委員會(huì)特別強(qiáng)調(diào)要在銀行內(nèi)部建立起一個(gè)職責(zé)清晰、權(quán)責(zé)明確的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。這既包括董事會(huì)與高級(jí)管理層之間的明確權(quán)責(zé)分工，又包括具體的風(fēng)險(xiǎn)管理部門、業(yè)務(wù)部門、監(jiān)督部門獨(dú)立的、明確的職責(zé)規(guī)定。在強(qiáng)調(diào)清晰的職責(zé)的同時(shí)，巴塞爾委員會(huì)還強(qiáng)調(diào)董事會(huì)、高級(jí)管理層和審計(jì)機(jī)構(gòu)之間要進(jìn)行充分的交流與合作。

(2)強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)管理的系統(tǒng)性。委員會(huì)將有效的風(fēng)險(xiǎn)管理組織看作一個(gè)由決策系統(tǒng)、信息系統(tǒng)、執(zhí)行系統(tǒng)和監(jiān)督系統(tǒng)組成的有機(jī)體系。風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)完善與否就在很大程度上取決于它所包含的各個(gè)子系統(tǒng)是否健全和有效運(yùn)作。任何一個(gè)子系統(tǒng)的失靈都有可能導(dǎo)致整個(gè)管理框架的失效。

(3)強(qiáng)調(diào)銀行內(nèi)部充分而有效的信息流動(dòng)。委員會(huì)特別強(qiáng)調(diào)要建立一個(gè)完善的信息系統(tǒng)，進(jìn)而在銀行內(nèi)部形成一個(gè)有效的信息溝通渠道――包括信息上報(bào)、信息下達(dá)以及內(nèi)部信息的橫向流動(dòng)。一個(gè)正確的風(fēng)險(xiǎn)戰(zhàn)略的出臺(tái)在很大程度上依賴于其所能獲得的信息是否充分。而風(fēng)險(xiǎn)戰(zhàn)略能否被正確執(zhí)行則受制于銀行內(nèi)部是否有一個(gè)充分的信息溝通渠道。對(duì)于審計(jì)監(jiān)督部門來(lái)講，沒(méi)有充分的信息就不能對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理部門的成效進(jìn)行準(zhǔn)確評(píng)估，很難找出其存在的缺陷和不足。有效的信息溝通可以確保所有的工作人員都能充分理解其工作職責(zé)與責(zé)任，并保證相關(guān)信息能夠傳遞給適當(dāng)?shù)墓ぷ魅藛T，從而使風(fēng)險(xiǎn)管理的各個(gè)環(huán)節(jié)正常運(yùn)行。銀行內(nèi)部信息的順暢流通在很大程度上取決于銀行信息系統(tǒng)是否完善。因而，從某種意義上來(lái)講，信息系統(tǒng)是有效風(fēng)險(xiǎn)管理框架的基礎(chǔ)和前提。

(4)強(qiáng)調(diào)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行必要的監(jiān)督。委員會(huì)認(rèn)為銀行業(yè)是一個(gè)動(dòng)態(tài)的、快速變化的行業(yè)，銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)也是不斷變化的，因此，銀行必須不斷改進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)管理體系以保持其有效性。而這就需要銀行根據(jù)不斷變動(dòng)的內(nèi)部和外部環(huán)境對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行持續(xù)的監(jiān)督和評(píng)估。鑒于此，委員會(huì)突出強(qiáng)調(diào)銀行內(nèi)部應(yīng)建立一個(gè)獨(dú)立的第三方來(lái)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理進(jìn)行評(píng)價(jià)和監(jiān)督，以確保風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略得到貫徹落實(shí)，并對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理的成效作出獨(dú)立的評(píng)估。

2．GARP關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)的模型及啟示。風(fēng)險(xiǎn)管理的組織模型是風(fēng)險(xiǎn)管理基礎(chǔ)中的基礎(chǔ)。GARP在對(duì)傳統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)管理組織模型進(jìn)行分析后，提出了一個(gè)改進(jìn)模型。

GARP推崇的風(fēng)險(xiǎn)管理組織模型特別強(qiáng)調(diào)四個(gè)方面的要求。第一，強(qiáng)調(diào)了董事會(huì)在風(fēng)險(xiǎn)管理中的突出地位和重要作用。一方面，突出了董事會(huì)在風(fēng)險(xiǎn)管理中的特殊地位；另一方面，強(qiáng)調(diào)了首席風(fēng)險(xiǎn)官對(duì)董事會(huì)的緊密責(zé)任關(guān)系。第二，強(qiáng)調(diào)了首席風(fēng)險(xiǎn)官對(duì)各種風(fēng)險(xiǎn)的統(tǒng)籌管理，各種風(fēng)險(xiǎn)管理部門(信用、市場(chǎng)和操作風(fēng)險(xiǎn))的領(lǐng)導(dǎo)對(duì)首席風(fēng)險(xiǎn)官有直接的匯報(bào)線。第三，強(qiáng)調(diào)了操作風(fēng)險(xiǎn)管理的重要性。第四，強(qiáng)調(diào)了風(fēng)險(xiǎn)組合分析的重要性。從職責(zé)上來(lái)看，風(fēng)險(xiǎn)組合分析除了負(fù)責(zé)風(fēng)險(xiǎn)政策制定之外，還負(fù)責(zé)檢查較差的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題以及對(duì)資產(chǎn)配置、風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整性能測(cè)量或新產(chǎn)品進(jìn)行分析。

從全球銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的發(fā)展趨勢(shì)來(lái)看，GARP所提議的全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架正被越來(lái)越多的銀行所接受，并被逐步印證。GARP在設(shè)計(jì)全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架和安排風(fēng)險(xiǎn)管理職責(zé)時(shí)遵循了三項(xiàng)原則，即穩(wěn)健性、系統(tǒng)性、分散與集中相統(tǒng)一。

(1)穩(wěn)健性。GARP認(rèn)為，風(fēng)險(xiǎn)管理框架的穩(wěn)健性源自于它的簡(jiǎn)樸和自上而下的風(fēng)險(xiǎn)解決辦法。風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)一定要確保透明、可信、及時(shí)和可操作才能實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健性。為此，風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)不能過(guò)于復(fù)雜，系統(tǒng)愈復(fù)雜，信息的傳遞速度愈慢，信息失真的概率就愈大，出現(xiàn)問(wèn)題的可能性也就愈大。

(2)系統(tǒng)性。一個(gè)有效的風(fēng)險(xiǎn)管理框架絕非單純的一個(gè)模型就可實(shí)現(xiàn)。它是一個(gè)融合了策略、程序、基礎(chǔ)設(shè)施和環(huán)境四方面因素的有機(jī)系統(tǒng)。因此，風(fēng)險(xiǎn)管理體系的有效與否除了取決于框架本身，還要受到基礎(chǔ)設(shè)施和環(huán)境因素的制約。

(3)分散與集中相統(tǒng)一。GARP認(rèn)為，為了提高風(fēng)險(xiǎn)管理的效率和水平，不同類型的金融風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)由不同的部門來(lái)負(fù)責(zé)。這就是分散管理。與此同時(shí)，該組織又強(qiáng)調(diào)不同的風(fēng)險(xiǎn)管理部門最終都應(yīng)直接向首席風(fēng)險(xiǎn)官負(fù)責(zé)，由首席風(fēng)險(xiǎn)官統(tǒng)籌規(guī)劃，即實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)的集中管理。風(fēng)險(xiǎn)的分散管理有利于各相關(guān)部門集中

力量將各類風(fēng)險(xiǎn)控制好，而風(fēng)險(xiǎn)的集中管理則有利于從整體上把握銀行面臨的全部風(fēng)險(xiǎn)，從而將風(fēng)險(xiǎn)策略與商業(yè)策略統(tǒng)一起來(lái)。因此，在實(shí)際工作中應(yīng)當(dāng)實(shí)現(xiàn)分散與集中的有機(jī)統(tǒng)一。

(三)設(shè)計(jì)原則

基于以上分析，一個(gè)有效的商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)遵循以下原則：

1．全面性原則。風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)應(yīng)該涵蓋銀行所有業(yè)務(wù)和所有環(huán)節(jié)中的一切風(fēng)險(xiǎn)，能夠識(shí)別銀行面臨的一切風(fēng)險(xiǎn)。

2．一致性原則。銀行在構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)時(shí)，應(yīng)確保其風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)與業(yè)務(wù)發(fā)展目標(biāo)的一致性。風(fēng)險(xiǎn)管理的目的在于為業(yè)務(wù)發(fā)展提供一個(gè)健康的環(huán)境和內(nèi)部機(jī)制，而不是抑制業(yè)務(wù)的發(fā)展。

3．獨(dú)立性原則。包括三個(gè)方面的內(nèi)容，即董事會(huì)與高級(jí)管理層之間風(fēng)險(xiǎn)管理職責(zé)的獨(dú)立性、專門的風(fēng)險(xiǎn)管理部門獨(dú)立于業(yè)務(wù)部門、獨(dú)立的風(fēng)險(xiǎn)管理評(píng)估監(jiān)督部門。但獨(dú)立性原則并不排斥部門之間的交流與合作。

4．權(quán)威性原則。風(fēng)險(xiǎn)管理部門和風(fēng)險(xiǎn)管理評(píng)估監(jiān)督部門應(yīng)具有高度權(quán)威性，盡可能不受外部因素的干擾，以保持其客觀、公正。

5．垂直管理原則。要求商業(yè)銀行董事會(huì)和高級(jí)管理層應(yīng)當(dāng)充分認(rèn)識(shí)到自身對(duì)內(nèi)部控制所承擔(dān)的責(zé)任。要求銀行風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)應(yīng)保證相關(guān)信息能夠自上而下及時(shí)傳遞給適當(dāng)?shù)墓ぷ魅藛T。

6．互通性原則。要求銀行建立一個(gè)完善的信息系統(tǒng)，在銀行內(nèi)部形成一個(gè)有效的信息溝通渠道――包括信息上報(bào)、信息下達(dá)以及內(nèi)部信息的橫向流動(dòng)。

7．程序性原則。要求商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵循事前授權(quán)審批、事中執(zhí)行和事后審計(jì)監(jiān)督三道程序。

8．分散與集中相統(tǒng)一原則。要求不同類型的金融風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)由不同的部門來(lái)負(fù)責(zé)，與此同時(shí)，不同的風(fēng)險(xiǎn)管理部門最終都應(yīng)直接向高層的首席風(fēng)險(xiǎn)官負(fù)責(zé)，由首席風(fēng)險(xiǎn)官統(tǒng)籌規(guī)劃。

篇（7）

一、商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的新變化

金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心，銀行業(yè)是金融的重要組成部分。商業(yè)銀行的基本使命就是以承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)和管理風(fēng)險(xiǎn)來(lái)獲取收益。美國(guó)花旗銀行前總裁沃特·瑞斯頓曾指出:“銀行家的任務(wù)就是風(fēng)險(xiǎn)管理,簡(jiǎn)言之,這也是銀行的全部業(yè)務(wù)?！?/p>

隨著整個(gè)風(fēng)險(xiǎn)管理領(lǐng)域的迅速發(fā)展,商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理也在不斷發(fā)生變化,從而現(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)管理也表現(xiàn)出與傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)管理不同的特點(diǎn)。主要表現(xiàn)為風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)境和風(fēng)險(xiǎn)管理方法的改變。

（一）風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)境變化

近年來(lái)隨著我國(guó)金融體制改革的深入推進(jìn)，我國(guó)利率、匯率及股票價(jià)格市場(chǎng)化進(jìn)程不斷加快,如何應(yīng)對(duì)市場(chǎng)化條件下這三大風(fēng)險(xiǎn)變量的變化，對(duì)商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理提出了更高的要求。同時(shí),隨著金融業(yè)內(nèi)部的行業(yè)結(jié)構(gòu)整合力度的加大，銀行、證券、保險(xiǎn)、信托等行業(yè)混業(yè)經(jīng)營(yíng)的趨勢(shì)越來(lái)越明顯，出現(xiàn)了一些集銀行、證券、保險(xiǎn)、信托業(yè)務(wù)于一身的集團(tuán)化金融機(jī)構(gòu),在我國(guó)當(dāng)前仍實(shí)行金融業(yè)分業(yè)監(jiān)管的體制下，無(wú)疑使商業(yè)銀行所面臨的風(fēng)險(xiǎn)更加多樣化和復(fù)雜化。

隨著我國(guó)加入世界貿(mào)易組織，2006年我國(guó)銀行業(yè)全面開放,由此而帶來(lái)的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)將使得我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理面臨著更為嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)導(dǎo)致了市場(chǎng)大量創(chuàng)新金融產(chǎn)品的出現(xiàn)，金融創(chuàng)新產(chǎn)品的出現(xiàn)，使得市場(chǎng)的結(jié)構(gòu)更加復(fù)雜，商業(yè)銀行理解和認(rèn)知新產(chǎn)品的難度也隨之加大。

（二）風(fēng)險(xiǎn)量化度量和管理方法的革命

傳統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)管理主要采用管理的主觀經(jīng)驗(yàn)判斷和定性分析的方法，缺乏科學(xué)的定量分析方法及手段，較少使用風(fēng)險(xiǎn)的量化模型，難以解決當(dāng)前金融市場(chǎng)出現(xiàn)的各種新情況和新問(wèn)題。隨著現(xiàn)代金融理論的發(fā)展以及金融創(chuàng)新速度的加快，風(fēng)險(xiǎn)度量和管理這一領(lǐng)域正經(jīng)歷著一場(chǎng)革命性的變化，尤其VaR、CSFP、KMV等大量先進(jìn)的現(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)與工具的出現(xiàn)。這些風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)的出現(xiàn)才使風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)、信用衍生產(chǎn)品和資產(chǎn)證券化以及金融機(jī)構(gòu)整體經(jīng)濟(jì)資本配置和全面風(fēng)險(xiǎn)管理得以迅速發(fā)展，風(fēng)險(xiǎn)管理決策的科學(xué)性不斷增強(qiáng)。

二、我國(guó)現(xiàn)行銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的缺陷

近幾年來(lái)，我國(guó)的銀行在風(fēng)險(xiǎn)管理方面取得了長(zhǎng)足進(jìn)步，各銀行高級(jí)管理層不再只盯著貸款業(yè)務(wù)，風(fēng)險(xiǎn)部門不再只擅長(zhǎng)于管理風(fēng)險(xiǎn)，交易人員也不會(huì)談衍生產(chǎn)品而色變。但是與國(guó)外同行相比，我國(guó)銀行還存在較大的差距。主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

（一）銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的組織架構(gòu)還不完善

在我國(guó)，許多銀行并沒(méi)有制定科學(xué)合理的風(fēng)險(xiǎn)治理規(guī)劃，一些銀行在組織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)上也存在缺陷。盡管大多數(shù)銀行在表面上已經(jīng)建立了多種風(fēng)險(xiǎn)類型的管理委員會(huì)，但他們的風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)在數(shù)量上要么太多，要么不足，而且都沒(méi)有明確各自的職能和責(zé)任。由于各委員會(huì)的職能和責(zé)任劃分不夠明確，也就難以避免管理上的重疊與缺口。

（二）風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)建設(shè)滯后

風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)是風(fēng)險(xiǎn)管理的主要依據(jù)，是提高風(fēng)險(xiǎn)管理水平的有力的技術(shù)保證。但是，由于我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的起步時(shí)間較晚，導(dǎo)致積累的相關(guān)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)不足。同時(shí),由于我國(guó)還沒(méi)有建立起完善的公司治理結(jié)構(gòu)和信息披露制度,使得不少企業(yè)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)存在基礎(chǔ)數(shù)據(jù)收集困難、公布出來(lái)的數(shù)據(jù)存在一定程度的失真等問(wèn)題。而且，我國(guó)商業(yè)銀行在信息系統(tǒng)開發(fā)上缺乏前瞻性和不連續(xù)性,這些都制約了風(fēng)險(xiǎn)管理模型的建立。

（三）風(fēng)險(xiǎn)量化管理技術(shù)落后

目前，我國(guó)商業(yè)銀行在風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)方面還停留在最初階段。雖然有少數(shù)銀行自主開發(fā)出了模型，但都很簡(jiǎn)單，而且并未得到實(shí)踐的檢驗(yàn)。一些關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)管理參數(shù)及計(jì)量模型，如預(yù)期損失（EL）、經(jīng)濟(jì)資本（EC）、風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益（RAROC）等并沒(méi)有被大部分商業(yè)銀行所采用，商業(yè)銀行的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理更多停留在制度建設(shè)與資金計(jì)劃層面，一些先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)量化模型與技術(shù)還沒(méi)有得到普及與有效應(yīng)用。

（四）風(fēng)險(xiǎn)管理工具缺乏

自上個(gè)世紀(jì)70年代以來(lái)，國(guó)際金融衍生產(chǎn)品市場(chǎng)發(fā)展迅速，已成為商業(yè)銀行規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、獲取收益的重要工具，促進(jìn)了金融市場(chǎng)穩(wěn)定發(fā)展和金融創(chuàng)新的開展。然而，目前我國(guó)既缺乏成熟的金融衍生品市場(chǎng)為商業(yè)銀行提供對(duì)沖利率風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)的平臺(tái)，也沒(méi)有成熟的資產(chǎn)證券化市場(chǎng)供商業(yè)銀行通過(guò)貸款證券化、貸款出售轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)。衍生金融產(chǎn)品的缺乏,極大限制了我國(guó)商業(yè)銀行通過(guò)多樣化資產(chǎn)組合來(lái)降低風(fēng)險(xiǎn)的可能性,明顯制約了我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)代化進(jìn)程。

三、加強(qiáng)我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的途徑

（一）完善商業(yè)銀行的治理結(jié)構(gòu)

公司治理是對(duì)公司的管理層、董事會(huì)、股東和其他利益相關(guān)者之間權(quán)利與責(zé)任的制度安排。治理結(jié)構(gòu)是商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的原動(dòng)力。公司治理從根本上決定了管理層和董事會(huì)在公司管理活動(dòng)中的基本行為方式和利益關(guān)系,是商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)全面有效的風(fēng)險(xiǎn)管理的決定性因素。良好的治理結(jié)構(gòu)是商業(yè)銀行開展風(fēng)險(xiǎn)管理工作的前提條件。我國(guó)商業(yè)銀行可以借鑒國(guó)際上先進(jìn)銀行的做法，在制度上建立起現(xiàn)代治理結(jié)構(gòu)和有效的內(nèi)控體系，這包括建立起有效的風(fēng)險(xiǎn)管理體系、嚴(yán)格的內(nèi)審制度以及獨(dú)立董事制度等。

（二）加強(qiáng)對(duì)現(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)管理知識(shí)和技術(shù)的學(xué)習(xí)

20世紀(jì)90年代以來(lái)，伴隨著現(xiàn)代金融理論知識(shí)的不斷發(fā)展以及金融創(chuàng)新速度的加快，出現(xiàn)了大量先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)與工具，使整個(gè)金融體系運(yùn)行的穩(wěn)定性得到了很大的提高。是否采用科學(xué)先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)與工具，已經(jīng)成為反映風(fēng)險(xiǎn)管理能力高低的重要標(biāo)志之一。從實(shí)踐來(lái)看，國(guó)外先進(jìn)銀行在風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)方面都具有雄厚的實(shí)力和巨大的優(yōu)勢(shì)。因此，我們必須不斷學(xué)習(xí)西方先進(jìn)的商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)度量和管理技術(shù)，尤其是建立現(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)度量方法和現(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)度量模型，開發(fā)適合我國(guó)國(guó)情的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量工具。新晨

（三）加快風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)建設(shè)

篇（8）

一，商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理與董事會(huì)的關(guān)系

銀行運(yùn)用的是資金，撬動(dòng)的是信用，經(jīng)營(yíng)的是風(fēng)險(xiǎn)。因此，風(fēng)險(xiǎn)治理和風(fēng)險(xiǎn)管理是銀行管理的頭等大事。銀行風(fēng)險(xiǎn)治理的重要性在次貸所引起的全球金融危機(jī)之后日益凸顯出來(lái)。金融危機(jī)所暴露的銀行管理一個(gè)重要問(wèn)題是，受年度業(yè)績(jī)壓力、績(jī)效考核、薪酬機(jī)制的影響，高級(jí)管理層在很多情況下往往過(guò)多地追求短期利益-在此情況下，如果董事會(huì)不能代表股東發(fā)揮在銀行風(fēng)險(xiǎn)管理中的指導(dǎo)和監(jiān)督作用，股東的長(zhǎng)期利益便很難得到保障。金融危機(jī)中很多出現(xiàn)問(wèn)題銀行，其沒(méi)能很好管理和控制風(fēng)險(xiǎn)的根源之一便是董事會(huì)在風(fēng)險(xiǎn)治理中沒(méi)有發(fā)揮其最主要的和最終的風(fēng)險(xiǎn)指導(dǎo)和監(jiān)督的職責(zé)。因此，建立或完善良好的風(fēng)險(xiǎn)治理機(jī)制，加強(qiáng)、完善和提升董事會(huì)在風(fēng)險(xiǎn)管控中的作用，是包括中國(guó)銀行在內(nèi)的全球金融業(yè)刻不容緩的事情。

1.風(fēng)險(xiǎn)管理與董事會(huì)的關(guān)系

1999年，由英格蘭及威爾士特許會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)(簡(jiǎn)稱ICAEW)以尼格爾.特恩布爾維主席的十人工作小組公布的《內(nèi)部控制：綜合準(zhǔn)則董事指南》首次將內(nèi)部控制與風(fēng)險(xiǎn)管理相提并論，為公司及其董事會(huì)提供了明確、具體、可行性強(qiáng)的內(nèi)部控制指導(dǎo)意見。例如，“風(fēng)險(xiǎn)管理是董事會(huì)的集體責(zé)任……董事會(huì)最終要對(duì)內(nèi)部控制負(fù)責(zé)”等。2003年，特雷德韋委員會(huì)了《企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理框架》討論稿，將風(fēng)險(xiǎn)管理定義為：企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理是由企業(yè)董事會(huì)、管理層和其他員工共同參與的，應(yīng)用于企業(yè)戰(zhàn)略制定和企業(yè)內(nèi)部各層次、部門識(shí)別可能對(duì)企業(yè)造成影響的事項(xiàng)，并在其風(fēng)險(xiǎn)偏好范圍內(nèi)管理風(fēng)險(xiǎn)，為企業(yè)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供合理保證的過(guò)程。

風(fēng)險(xiǎn)管理做不好，董事會(huì)負(fù)有相當(dāng)大的責(zé)任。2002年美國(guó)《財(cái)富》雜志調(diào)查美國(guó)企業(yè)失敗的原因，大部分都與董事會(huì)及CEO的決策失誤密切相關(guān)。由此可見，一般企業(yè)中(特別是西方國(guó)家)風(fēng)險(xiǎn)管理成為了進(jìn)行公司治理的重要一環(huán)，負(fù)有決策與監(jiān)督職能的董事會(huì)在其中起著提綱挈領(lǐng)的關(guān)鍵作用。

2.商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的特殊性

金融機(jī)構(gòu)是風(fēng)險(xiǎn)的“聚居地”，商業(yè)銀行尤為突出。風(fēng)險(xiǎn)管理早已是商業(yè)銀行日常經(jīng)營(yíng)管理中的重要部分，滲透入銀行的各個(gè)方面。商業(yè)銀行本身就是經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的機(jī)構(gòu)，要承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，并從風(fēng)險(xiǎn)中獲取收益，同時(shí)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)也有損失的可能，所以利益相關(guān)各方的責(zé)任、權(quán)力和利益都包括在風(fēng)險(xiǎn)治理這個(gè)概念里面。

一般地。商業(yè)銀行不但面臨著利率風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)等市場(chǎng)上普通企業(yè)都將遭遇的風(fēng)險(xiǎn)類型，由于其經(jīng)營(yíng)貨幣流通的特殊性質(zhì)，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)等風(fēng)險(xiǎn)形式表現(xiàn)顯著，歷來(lái)是有關(guān)商業(yè)銀行研究的重點(diǎn)。從內(nèi)部機(jī)制上嚴(yán)格控制風(fēng)險(xiǎn)的滋生與擴(kuò)散是銀行管理的重要課題，商業(yè)銀行在公司治理方面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理具有相當(dāng)重要的作用。

二、商業(yè)銀行董事會(huì)的風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任分析

為了同時(shí)在制度與機(jī)制控制、職責(zé)履行上貫徹風(fēng)險(xiǎn)管理，并基于商業(yè)銀行的內(nèi)部治理機(jī)制考慮，筆者認(rèn)為，商業(yè)銀行董事會(huì)的風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任可以主要從內(nèi)部組織體系與職責(zé)分配兩方面加以實(shí)現(xiàn)。

1.商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體制下的組織體系

一個(gè)合理、科學(xué)、風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)控的商業(yè)銀行內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理組織體系可以被分為三個(gè)層級(jí)：第一層，董事會(huì)與風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)，是風(fēng)險(xiǎn)管理的最高層，制定和處理有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)的戰(zhàn)略級(jí)事務(wù)，決定和引領(lǐng)管理層和基層的風(fēng)險(xiǎn)管理工作方向-第二層，風(fēng)險(xiǎn)管理部，風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)下設(shè)的、獨(dú)立于日常交易管理的實(shí)務(wù)部門，作為專門的組織負(fù)責(zé)具體金融風(fēng)險(xiǎn)管理策略的制定和工作的協(xié)調(diào)、實(shí)施，它的兩個(gè)分部――戰(zhàn)略組和監(jiān)控組，分別負(fù)責(zé)風(fēng)險(xiǎn)管理政策、制度、風(fēng)險(xiǎn)度量模型和標(biāo)準(zhǔn)的制定及具體管理實(shí)施，監(jiān)督控制經(jīng)濟(jì)主體內(nèi)部金融風(fēng)險(xiǎn)和評(píng)估各業(yè)務(wù)部門的風(fēng)險(xiǎn)管理業(yè)績(jī)等，第三層，業(yè)務(wù)系統(tǒng)，與整個(gè)經(jīng)濟(jì)主體的金融風(fēng)險(xiǎn)管理狀況直接相關(guān)，具體負(fù)責(zé)本業(yè)務(wù)部門的風(fēng)險(xiǎn)管理操作，它既與第二層級(jí)的風(fēng)險(xiǎn)管理部相獨(dú)立，又與其建立有機(jī)聯(lián)系。執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)管理不制定的有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)管理制度和策略，并給予支持和協(xié)助，如及時(shí)向風(fēng)險(xiǎn)管理部匯報(bào)、反饋有關(guān)信息等。

篇（9）

當(dāng)今銀行業(yè)正朝著經(jīng)營(yíng)國(guó)際化、業(yè)務(wù)全能化方向發(fā)展，銀行經(jīng)營(yíng)涉及的風(fēng)險(xiǎn)也日益呈現(xiàn)出多樣化、復(fù)雜化趨勢(shì)。在業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，商業(yè)銀行面臨著信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等多種類型的風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，金融管制的放松、金融業(yè)的逐步開放以及市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的激化也促使銀行更多地涉足高風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域。因此，完善的風(fēng)險(xiǎn)管理無(wú)疑成為保證商業(yè)銀行持續(xù)穩(wěn)健發(fā)展的關(guān)鍵。

一、商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)概念及影響因素

所謂商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)，是指商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)中由于各種不確定因素的存在而招致經(jīng)濟(jì)損失的可能性。根據(jù)巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)1997年公布的《有效銀行監(jiān)管的核心原則》，商業(yè)銀行面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)可分為八種類型：信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、國(guó)家和轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)以及聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生，是多種因素共同作用的結(jié)果，其中宏觀環(huán)境、行業(yè)環(huán)境和銀行內(nèi)部的微觀環(huán)境變化，是導(dǎo)致商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的重要因素。

1、宏觀環(huán)境的影響

國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)中的通貨膨脹、通貨緊縮和經(jīng)濟(jì)周期等是商業(yè)銀行的主要風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源。宏觀經(jīng)濟(jì)政策同時(shí)也影響了一國(guó)的貨幣供應(yīng)量、投資水平與結(jié)構(gòu)以及外匯流動(dòng)等，這些因素直接或間接地影響了商業(yè)銀行的盈利與安全。而金融監(jiān)管當(dāng)局為了實(shí)現(xiàn)安全性、穩(wěn)定性和結(jié)構(gòu)性的三大目標(biāo)，必然會(huì)加強(qiáng)對(duì)商業(yè)銀行的監(jiān)管，其監(jiān)管的方式、力度和效果等構(gòu)成了商業(yè)銀行主要的風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境因素。

2、行業(yè)環(huán)境的影響

市場(chǎng)形勢(shì)變化多端主要表現(xiàn)為兩個(gè)方面：一是產(chǎn)品市場(chǎng)供求關(guān)系、產(chǎn)品生命周期、產(chǎn)品價(jià)格以及資源等變量難以估計(jì)；二是金融市場(chǎng)上的資金供求、利率和匯率等市場(chǎng)變量難以預(yù)測(cè)。商業(yè)銀行在這種變化的市場(chǎng)中經(jīng)營(yíng)，必然也承擔(dān)了相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)主要表現(xiàn)為兩個(gè)方面：一是來(lái)自銀行業(yè)外部的競(jìng)爭(zhēng)，我國(guó)的體外資金循環(huán)在很大程度上反映了外部競(jìng)爭(zhēng)的存在；二是來(lái)自銀行業(yè)內(nèi)部的競(jìng)爭(zhēng)，無(wú)論是有序的激烈競(jìng)爭(zhēng)還是無(wú)序的競(jìng)爭(zhēng)均會(huì)增加商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)成本，增大盈利的不確定性。

3、微觀環(huán)境的影響

從微觀角度看，商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)還表現(xiàn)在銀行內(nèi)部的管理體制、經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略、管理效率和人員素質(zhì)等方面。商業(yè)銀行自身的經(jīng)營(yíng)方針、內(nèi)部組織機(jī)構(gòu)建設(shè)、人員素質(zhì)及內(nèi)部控制機(jī)制等都在一定程度上決定著商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的大小。

二、我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)控制的現(xiàn)狀及問(wèn)題

1、我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)控制現(xiàn)狀

我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體系對(duì)不同風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了管理和控制，從一定程度上預(yù)防和控制了商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)，主要表現(xiàn)為以下幾點(diǎn)。

（1）加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理已成為商業(yè)銀行的共識(shí)。改革開放以后，隨著人們對(duì)銀行性質(zhì)認(rèn)識(shí)的加深和意識(shí)的提高，商業(yè)銀行加強(qiáng)了對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的研究，并積極采取措施防范和化解風(fēng)險(xiǎn)。特別是隨著《中國(guó)人民銀行法》和《商業(yè)銀行法》的頒布實(shí)施，各商業(yè)銀行開始逐步認(rèn)識(shí)到風(fēng)險(xiǎn)管理的重要性，把風(fēng)險(xiǎn)管理作為商業(yè)銀行管理的重要工作來(lái)抓。

（2）商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理逐步走上定量分析的軌道。商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理逐步走上定量分析的軌道主要體現(xiàn)在資產(chǎn)負(fù)債指標(biāo)管理、流動(dòng)性指標(biāo)管理以及推行貸款五級(jí)分類法；制定企業(yè)信用評(píng)級(jí)方法；編制貸款方式風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)表、抵押貸款額計(jì)算表、信貸資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)表計(jì)算等方面。并通過(guò)對(duì)貸款方式、貸款對(duì)象衡量貸款風(fēng)險(xiǎn)度；以貸款風(fēng)險(xiǎn)度為標(biāo)準(zhǔn)險(xiǎn)度管理；貸款形態(tài)進(jìn)行量化，用加權(quán)系數(shù)確定貸款審批權(quán)限，實(shí)現(xiàn)貸款風(fēng)險(xiǎn)度管理。

（3）各商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理初見成效。以率先實(shí)施貸款風(fēng)險(xiǎn)管理的深圳農(nóng)業(yè)銀行和交通銀行為例，這兩家商業(yè)銀行通過(guò)實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理，信貸資產(chǎn)質(zhì)量明顯提高，減少了呆賬貸款的發(fā)生，有效地降低了信貸風(fēng)險(xiǎn)。實(shí)施資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)管理第一年，深圳農(nóng)業(yè)銀行的貸款綜合風(fēng)險(xiǎn)度為0.56，到1998年下降為0.46，近幾年仍在繼續(xù)下降。其他幾家主要商業(yè)銀行，特別是股份制商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理成果也已初見成效。

（4）商業(yè)銀行內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)約束和制衡機(jī)制不斷完善。目前，我國(guó)國(guó)有獨(dú)資商業(yè)銀行與其他股份制商業(yè)銀行均建立了各種風(fēng)險(xiǎn)管理措施和制度，充分發(fā)揮股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)在風(fēng)險(xiǎn)管理中的主體作用；通過(guò)設(shè)立各種不同職能的專門委員會(huì)如貸款委員會(huì)，強(qiáng)化內(nèi)部管理，防范風(fēng)險(xiǎn)；中國(guó)各大中型商業(yè)銀行普遍推行了信貸授權(quán)授信制度，對(duì)商業(yè)銀行的各級(jí)分支機(jī)構(gòu)的權(quán)限進(jìn)行科學(xué)界定，控制風(fēng)險(xiǎn)；建立健全包括審貸分離、貸款三查、貸款五級(jí)分類在內(nèi)的其他各種內(nèi)控制度。

2、我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)控制存在的主要問(wèn)題

我國(guó)商業(yè)銀行長(zhǎng)期以來(lái)資本充足率低，不良資產(chǎn)率居高不下，究其原因主要是我國(guó)的商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理還存在諸多問(wèn)題。

（1）風(fēng)險(xiǎn)管理文化缺失。我國(guó)商業(yè)銀行在風(fēng)險(xiǎn)管理上出現(xiàn)問(wèn)題，很大程度上不是因?yàn)槿狈︼L(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)、政策和程序，而是風(fēng)險(xiǎn)管理文化的缺失不能使這些系統(tǒng)、政策和程序真正發(fā)揮應(yīng)有的作用。其具體表現(xiàn)為：一是不能正確處理業(yè)務(wù)發(fā)展和風(fēng)險(xiǎn)管理的關(guān)系；二是風(fēng)險(xiǎn)管理理念不全面，仍以信用風(fēng)險(xiǎn)管理為主，對(duì)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)重視不夠；三是沒(méi)有全員風(fēng)險(xiǎn)管理和銀行業(yè)務(wù)全過(guò)程風(fēng)險(xiǎn)管理的意識(shí)。

（2）內(nèi)控管理機(jī)制不完善。我國(guó)商業(yè)銀行在內(nèi)部控制方面還比較薄弱，還不能完全適應(yīng)防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)的需要，不能適應(yīng)銀行審慎經(jīng)營(yíng)和銀行業(yè)監(jiān)管的需要。這主要表現(xiàn)為：各銀行在業(yè)務(wù)發(fā)展的過(guò)程中，內(nèi)控制度建設(shè)相對(duì)滯后的情況較為突出，制度的更新滯后于業(yè)務(wù)的更新和經(jīng)營(yíng)條件的變化，銀行內(nèi)部缺乏一個(gè)統(tǒng)一完整的內(nèi)部控制法規(guī)制度及操作規(guī)則，不少制度規(guī)定有粗略化、大致化、模糊化的現(xiàn)象。

（3）高素質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)管理人才匱乏?，F(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)控制知識(shí)含量高、技術(shù)性強(qiáng)，它要求銀行從事現(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)管理的人員必須具備很高的綜合素質(zhì)，受過(guò)嚴(yán)格的專業(yè)訓(xùn)練，才能勝任本職工作。而我國(guó)商業(yè)銀行符合此要求的風(fēng)險(xiǎn)管理人員十分匱乏，風(fēng)險(xiǎn)管理人員數(shù)量較少，缺乏精通風(fēng)險(xiǎn)管理理論和風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量技術(shù)的專業(yè)人才，金融工程師或金融科學(xué)家更是鳳毛麟角，沒(méi)有形成職業(yè)化的風(fēng)險(xiǎn)管理人才隊(duì)伍。

（4）缺乏有效的公司治理結(jié)構(gòu)。我國(guó)商業(yè)銀行尤其是國(guó)有銀行仍缺乏有效的公司治理結(jié)構(gòu)，銀行的所有者、管理者和經(jīng)營(yíng)者之間缺乏嚴(yán)格的可實(shí)施的監(jiān)督制約機(jī)制。監(jiān)事會(huì)難以對(duì)董事、高管層及公司財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行有效監(jiān)督，董事會(huì)難以對(duì)高管等經(jīng)營(yíng)者進(jìn)行有效監(jiān)控，總公司難以對(duì)分支機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)進(jìn)行有效監(jiān)控。

三、我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)控制應(yīng)采取的基本對(duì)策

在WTO框架下，隨著我國(guó)銀行業(yè)的全面開放，銀行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)必將愈演愈烈，而商業(yè)銀行的核心競(jìng)爭(zhēng)力之一就轉(zhuǎn)移到了風(fēng)險(xiǎn)管理水平上。因此，研究我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的對(duì)策，不僅對(duì)解決我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理存在的問(wèn)題，有著十分現(xiàn)實(shí)的意義，而且對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行未來(lái)長(zhǎng)遠(yuǎn)構(gòu)建核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，同樣有著非常重要的理論和現(xiàn)實(shí)意義。

1、完善內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制管理體系

改革內(nèi)部控制模式、建立健全統(tǒng)一高效的風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制體系，是國(guó)有商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理變革的重要內(nèi)容。因此，應(yīng)從以下幾個(gè)方面完善風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制體系。

（1）建立科學(xué)的內(nèi)部控制評(píng)價(jià)體系，強(qiáng)化內(nèi)部控制監(jiān)督。內(nèi)部控制指標(biāo)體系應(yīng)覆蓋所有涉及風(fēng)險(xiǎn)的數(shù)據(jù)和過(guò)程記錄，包括經(jīng)營(yíng)管理類、管理決策類、系統(tǒng)保障類、信息分析類等方面的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)指標(biāo)，可以分為監(jiān)測(cè)性指標(biāo)和監(jiān)控預(yù)警指標(biāo)。在內(nèi)部控制評(píng)價(jià)的基礎(chǔ)上，應(yīng)借鑒國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)化組織設(shè)計(jì)的企業(yè)自我評(píng)價(jià)方法，對(duì)評(píng)價(jià)結(jié)果進(jìn)行內(nèi)部控制評(píng)級(jí)，并督促分支機(jī)構(gòu)或部門進(jìn)行改進(jìn)。

（2）改善控制環(huán)境。良好的內(nèi)部控制環(huán)境是整個(gè)內(nèi)部控制活動(dòng)的基礎(chǔ)，合適的內(nèi)控管理組織模式是關(guān)鍵。商業(yè)銀行內(nèi)部控制組織機(jī)構(gòu)的設(shè)置應(yīng)遵循相對(duì)獨(dú)立、決策和宏觀管理集中統(tǒng)一、控制和實(shí)施操作授權(quán)分管的原則，全面實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理制，設(shè)立首席風(fēng)險(xiǎn)管理代表、首席風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理或風(fēng)險(xiǎn)管理代表、風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理三級(jí)管理架構(gòu)。

2、加強(qiáng)信用風(fēng)險(xiǎn)管理，完善信貸管理和貸款風(fēng)險(xiǎn)防范系統(tǒng)

完善商業(yè)銀行的信貸管理系統(tǒng)和貸款風(fēng)險(xiǎn)防范系統(tǒng)，是預(yù)防商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的主要途徑，包含以下幾方面的內(nèi)容。

（1）完善信貸風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控機(jī)制。中國(guó)商業(yè)銀行可以建立三道監(jiān)控防線：建立一線崗位雙人、雙職、雙責(zé)為基礎(chǔ)的第一道防線；建立相關(guān)部門和崗位之間相互監(jiān)督制約的第二道防線；建立內(nèi)部監(jiān)督部門對(duì)各崗位、各部門、各項(xiàng)業(yè)務(wù)監(jiān)督反饋的第三道防線。

（2）建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)。一是要正確分析風(fēng)險(xiǎn)的來(lái)源和構(gòu)成，發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)要素和風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，分清系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)、內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)和外部風(fēng)險(xiǎn)、靜態(tài)風(fēng)險(xiǎn)和動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和體制政策性風(fēng)險(xiǎn)。二是要正確識(shí)別和估計(jì)風(fēng)險(xiǎn)，識(shí)別每項(xiàng)業(yè)務(wù)活動(dòng)目標(biāo)所面臨的風(fēng)險(xiǎn)，估計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的概率、頻度、重要性、可能性以及風(fēng)險(xiǎn)可能造成的危害。在業(yè)務(wù)開展之前，測(cè)定出風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，以便在業(yè)務(wù)發(fā)展過(guò)程中對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行跟蹤監(jiān)測(cè)。三是針對(duì)可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)，設(shè)計(jì)對(duì)策。

（3）建立風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制。一是要采取各種保險(xiǎn)措施，保護(hù)商業(yè)銀行自有資產(chǎn)和其管理的資金、證券和其他有價(jià)值的財(cái)產(chǎn)，使其免受因風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生而遭受損失。二是制定應(yīng)對(duì)擠提存款、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、安全保衛(wèi)事件、自然災(zāi)害等的應(yīng)急計(jì)劃和措施。三是建立呆壞賬認(rèn)定和核銷制度，以減輕商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)負(fù)擔(dān)。

3、加強(qiáng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理，降低流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

加強(qiáng)我國(guó)商業(yè)銀行流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)管理，降低流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，是我國(guó)商業(yè)銀行實(shí)施整體風(fēng)險(xiǎn)管理體系的重要一環(huán)，主要可從以下幾個(gè)方面展開。

（1）建立分層次的準(zhǔn)備金資產(chǎn)。所謂建立分層次的準(zhǔn)備金資產(chǎn)，就是在資金配置中，通過(guò)適當(dāng)?shù)匕才乓恍┑谝粶?zhǔn)備金資產(chǎn)和第二準(zhǔn)備金資產(chǎn)，來(lái)滿足和維持商業(yè)銀行的流動(dòng)性供給。第一準(zhǔn)備金資產(chǎn)也稱為現(xiàn)金資產(chǎn)或現(xiàn)金性資產(chǎn)，它是商業(yè)銀行資產(chǎn)中流動(dòng)性最強(qiáng)的資產(chǎn)，因?yàn)樗淖儸F(xiàn)不僅速度快，而且一般不受損失。第二準(zhǔn)備金資產(chǎn)是滿足和維持資產(chǎn)的流動(dòng)性的一道防線，其主要功能是補(bǔ)充第一道防線的不足，包括短期的貸款、短期的投資和短期的票據(jù)。

（2）通過(guò)借入款方式購(gòu)買資金。通過(guò)臨時(shí)性借款方式籌集資金來(lái)增加供給，可滿足和維持所面臨的流動(dòng)性需求。自1999年1月3日始，我國(guó)已經(jīng)形成全國(guó)聯(lián)網(wǎng)的統(tǒng)一的同業(yè)拆借市場(chǎng)及利率，具有良好信譽(yù)的商業(yè)銀行可以較為方便地在同業(yè)拆借市場(chǎng)上獲得同業(yè)資金。同業(yè)拆入的資金具有無(wú)須擔(dān)保、無(wú)須繳納法定存款準(zhǔn)備金、方便快捷的優(yōu)點(diǎn)，但一般期限較短，適宜作為彌補(bǔ)短期流動(dòng)性不足的資金來(lái)源方式。

4、加強(qiáng)利率風(fēng)險(xiǎn)的控制

加強(qiáng)我國(guó)商業(yè)銀行的利率風(fēng)險(xiǎn)管理，還應(yīng)該從以下幾個(gè)方面進(jìn)行。

（1）完善產(chǎn)品定價(jià)體系。利率市場(chǎng)化的目的之一就是讓銀行有權(quán)對(duì)金融產(chǎn)品尤其是存貸款進(jìn)行自主定價(jià)。其定價(jià)手段是否先進(jìn)、定價(jià)決策水平的高低、價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)如何，將在很大程度上影響銀行的盈利水平和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。因此，我國(guó)商業(yè)銀行必須掌握科學(xué)的定價(jià)方法，建立科學(xué)的存貸定價(jià)機(jī)制。

（2）加大利率衍生金融工具創(chuàng)新力度，增加非利息收入。利率市場(chǎng)化后，市場(chǎng)利率變動(dòng)的不確定性加大了商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)，這就需要市場(chǎng)提供較好的風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避手段。為此，我國(guó)商業(yè)銀行必須加大金融工具創(chuàng)新力度，努力發(fā)展避險(xiǎn)型金融工具，為商業(yè)銀行提供有效的避險(xiǎn)手段。同時(shí)商業(yè)銀行應(yīng)靈活選擇并注重避險(xiǎn)工具之間的搭配組合，設(shè)法從利率變動(dòng)中獲取最大收益。

四、結(jié)論

商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理是一項(xiàng)復(fù)雜而艱巨的系統(tǒng)工程，既需要理論的支持，又需要在實(shí)踐中不斷摸索和實(shí)踐。通過(guò)對(duì)國(guó)際商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)控制的成功經(jīng)驗(yàn)的分析，本文提出了完善國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的相關(guān)建議，為今后商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)控制提供一個(gè)大致的發(fā)展方向和基本思路。然而，由于我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)控制基礎(chǔ)薄弱，建立健全風(fēng)險(xiǎn)控制體系不能以偏概全，也不能生搬硬套，必須切實(shí)將科學(xué)的方法、理論與我國(guó)現(xiàn)實(shí)結(jié)合，以健全風(fēng)險(xiǎn)控制的組織結(jié)構(gòu)和人事制度為手段，以開發(fā)實(shí)用性風(fēng)險(xiǎn)度量模型和方法為核心，以先進(jìn)的信息管理系統(tǒng)為平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行運(yùn)營(yíng)模式優(yōu)化和風(fēng)險(xiǎn)控制水平的綜合提高。最后，由于商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)控制的復(fù)雜性、系統(tǒng)性和長(zhǎng)期性，我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理之路任重道遠(yuǎn)，仍有諸多問(wèn)題尚待我們深入研究。

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篇（10）

一、風(fēng)險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)管理概述

1．風(fēng)險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)涵

風(fēng)險(xiǎn)是在特定的環(huán)境和特定的時(shí)間內(nèi)存在的，可以測(cè)量的各種損失與人們預(yù)期的差異，具有客觀性、偶然性、相對(duì)性、可測(cè)性和可控性。風(fēng)險(xiǎn)管理是指經(jīng)濟(jì)單位通過(guò)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)、衡量和分析，以一定成本達(dá)到最大安全保障的辦法。風(fēng)險(xiǎn)管理的職能由以下要素組成：(1)任務(wù)確定；(2)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)；(3)風(fēng)險(xiǎn)控制；(4)風(fēng)險(xiǎn)融資；(5)計(jì)劃管理。

2．商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的分類

根據(jù)國(guó)際巴塞爾委員會(huì)在1997年9月頒布的《有效銀行監(jiān)管的核心原則》的分類方法，商業(yè)銀行分險(xiǎn)可分為以下幾類：

(1)資本不足風(fēng)險(xiǎn)——商業(yè)銀行若沒(méi)有足夠的資本金抵補(bǔ)風(fēng)險(xiǎn)帶來(lái)的損失，將引起擠兌風(fēng)潮，甚至導(dǎo)致因資不抵債引起商業(yè)銀行的倒閉。

(2)信用風(fēng)險(xiǎn)——借款者不償還貸款或者不按照交易合同履行承諾的風(fēng)險(xiǎn)。

(3)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)——有市場(chǎng)／產(chǎn)品流動(dòng)性與現(xiàn)金流／融資兩種形式。

(4)N率風(fēng)險(xiǎn)——貨幣市場(chǎng)、資本市場(chǎng)利率的波動(dòng)通過(guò)存款、貸款、拆借等業(yè)務(wù)影響商業(yè)銀行負(fù)債成本和資本收益等造成經(jīng)濟(jì)損失的可能性。

(5)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)——由于市場(chǎng)價(jià)格的變動(dòng)，銀行的表內(nèi)和表外頭寸會(huì)遭受損失的風(fēng)險(xiǎn)，其一個(gè)具體內(nèi)容是外匯風(fēng)險(xiǎn)。

(6)自然與社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)——由于自然因素或個(gè)人或團(tuán)體在社會(huì)上的行為引起的風(fēng)險(xiǎn)，使借款人蒙受經(jīng)濟(jì)損失，以致不能歸還貸款，造成商業(yè)銀行的損失。

(7)操作風(fēng)險(xiǎn)——由于制度不健全、管理失誤、控制錯(cuò)誤、欺詐及人為因素造成的風(fēng)險(xiǎn)。包括：交易執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)、欺詐和技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。

(8)法律風(fēng)險(xiǎn)——因法律不完善、不正確的法律意見和文件而造成同預(yù)計(jì)情況相比資產(chǎn)價(jià)值下降或負(fù)債加大的風(fēng)險(xiǎn)。

(9)聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)——產(chǎn)生于操作上的失誤，違反有關(guān)法規(guī)和其他問(wèn)題。

3．商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略

商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略包括風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略和政策的制定，根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)狀況在機(jī)構(gòu)范圍內(nèi)進(jìn)行合理的資本配置，以及為達(dá)到上述目標(biāo)而構(gòu)建結(jié)構(gòu)化的組織機(jī)制。風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略必須圍繞銀行業(yè)務(wù)緊密開展，即：(1)業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略與風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略緊密結(jié)合，以保證銀行的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)和承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)一致；(2)風(fēng)險(xiǎn)管理過(guò)程的設(shè)計(jì)與業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略、風(fēng)險(xiǎn)管理組織架構(gòu)、外部市場(chǎng)環(huán)境一致；(3)從風(fēng)險(xiǎn)管理角度考核分支機(jī)構(gòu)業(yè)績(jī)；(4)提高收益的質(zhì)量和穩(wěn)定性；(5)選擇達(dá)到風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)需要的恰當(dāng)工具。

二、全面風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略分析

全面風(fēng)險(xiǎn)管理，是指對(duì)整個(gè)銀行內(nèi)各個(gè)業(yè)務(wù)層次，各種類型風(fēng)險(xiǎn)的通盤管理，這種管理要求將信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)等以及包含這些風(fēng)險(xiǎn)的各種金融資產(chǎn)與資產(chǎn)組合、承擔(dān)這些風(fēng)險(xiǎn)的各個(gè)業(yè)務(wù)單位納入到統(tǒng)一的體系中，對(duì)各類風(fēng)險(xiǎn)依據(jù)統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行測(cè)量并加總，且依據(jù)全部業(yè)務(wù)的相關(guān)性對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行控制和管理。一個(gè)有效的全面風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略會(huì)平衡風(fēng)險(xiǎn)管理結(jié)構(gòu)方面和質(zhì)量方面的問(wèn)題，前者如任務(wù)、職責(zé)、責(zé)任、政策、方法、控制和信息工具；后者如公司哲學(xué)、文化、培訓(xùn)、意識(shí)和如何加強(qiáng)有力的行為。基于這一認(rèn)識(shí)，全面風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略是策略、程序、基礎(chǔ)設(shè)施和環(huán)境四個(gè)方面之間的融合。

1．全面風(fēng)險(xiǎn)管理原則

全面風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略的實(shí)施應(yīng)該遵循三項(xiàng)原則，即穩(wěn)健性、系統(tǒng)性、分散與集中相統(tǒng)一。(1)穩(wěn)健性。風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)一定要確保透明、可信、及時(shí)和可操作才能實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健性。(2)系統(tǒng)性。一個(gè)有效的風(fēng)險(xiǎn)管理框架絕非單純的一個(gè)模型就可實(shí)現(xiàn)。它是一個(gè)融合了策略、程序、基礎(chǔ)設(shè)施和環(huán)境四方面因素的有機(jī)系統(tǒng)。(3)分散與集中相統(tǒng)一。風(fēng)險(xiǎn)的分散管理有利于各相關(guān)部門集中力量將各類風(fēng)險(xiǎn)控制好。而風(fēng)險(xiǎn)的集中管理則有利于從整體上把握銀行面臨的全部風(fēng)險(xiǎn)，從而將風(fēng)險(xiǎn)策略與商業(yè)策略統(tǒng)一起來(lái)。

2．全面風(fēng)險(xiǎn)管理任務(wù)

全面風(fēng)險(xiǎn)管理的任務(wù)包括以下六項(xiàng)：(1)把交易策略和風(fēng)險(xiǎn)管理策略結(jié)合起來(lái)，確保企業(yè)在預(yù)測(cè)并分散風(fēng)險(xiǎn)方面的優(yōu)勢(shì)；(2)建立易于公司組織內(nèi)部的理解、實(shí)施的風(fēng)險(xiǎn)管理過(guò)程；(3)合理安排人員、組織指導(dǎo)和風(fēng)險(xiǎn)行為，提高風(fēng)險(xiǎn)管理的水平；(4)對(duì)各類風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行理性劃分，合理反映公司商業(yè)策略和外部市場(chǎng)環(huán)境所對(duì)應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)；(5)建立一個(gè)透明、可信、及時(shí)和可操作的風(fēng)險(xiǎn)和行為的衡量系統(tǒng)，實(shí)現(xiàn)個(gè)人行為與企業(yè)商業(yè)目標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)的統(tǒng)一；(6)創(chuàng)造強(qiáng)化的組織意識(shí)并關(guān)注改善受益的質(zhì)量和持續(xù)性，提高風(fēng)險(xiǎn)承受的能力。

3．全面風(fēng)險(xiǎn)管理方法

全面風(fēng)險(xiǎn)管理是通過(guò)建立將各種風(fēng)險(xiǎn)一體化分析的方法和模型，考慮各種風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)性，從整體上去反映風(fēng)險(xiǎn)的狀況。例如，巴塞爾協(xié)議對(duì)資本充足率的計(jì)算是基于信用風(fēng)險(xiǎn)，其后，金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部模型的VAR方法與資本配置又以市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)為基礎(chǔ)，而風(fēng)險(xiǎn)分析一體化方法就是通過(guò)建立模型，用綜合的方法來(lái)對(duì)這兩種風(fēng)險(xiǎn)和其他所有相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)統(tǒng)一分析，使監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)資本的要求與銀行本身對(duì)資本的要求和配置一體化，優(yōu)化銀行風(fēng)險(xiǎn)與資本管理。

風(fēng)險(xiǎn)分析一體化的方法同時(shí)也可以避免單獨(dú)估算各種風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估程序的不必要的重復(fù)，有助于確保風(fēng)險(xiǎn)分析結(jié)果互相一致，可以用來(lái)處理包含了種種風(fēng)險(xiǎn)的新的混合金融工具。關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)分析一體化方法，要求對(duì)不同的風(fēng)險(xiǎn)按照流動(dòng)性程度排列，既考慮到這些風(fēng)險(xiǎn)之間的共同方面，也考慮它們的差異。

4．全面風(fēng)險(xiǎn)管理文化

風(fēng)險(xiǎn)無(wú)處不在，商業(yè)銀行的這種內(nèi)在風(fēng)險(xiǎn)特性決定了風(fēng)險(xiǎn)管理必須體現(xiàn)為每一個(gè)員工的行為，所有銀行工作人員都應(yīng)該具有風(fēng)險(xiǎn)管理的意識(shí)和自覺。雖然，商業(yè)銀行設(shè)有專門的風(fēng)險(xiǎn)管理部門，專司風(fēng)險(xiǎn)控制之職。但是，風(fēng)險(xiǎn)控制決不僅是風(fēng)險(xiǎn)管理部門的事情，各級(jí)管理層、各個(gè)業(yè)務(wù)部門、每個(gè)崗位、每個(gè)人在做每項(xiàng)業(yè)務(wù)時(shí)都要考慮風(fēng)險(xiǎn)因素。董事會(huì)是銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的最高機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)衡量銀行的總體風(fēng)險(xiǎn)敞口，并對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理承擔(dān)總的、最終的責(zé)任。董事會(huì)下設(shè)獨(dú)立于管理層的風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)，通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的重大事項(xiàng)進(jìn)行判斷和決策，管理層必須執(zhí)行。

三、我國(guó)商業(yè)銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略的實(shí)施

2004年6月正式通過(guò)的《巴塞爾新資本協(xié)議》(以下稱新資本協(xié)議)中貫穿了全面風(fēng)險(xiǎn)管理的理念。新資本協(xié)議的核心是鼓勵(lì)更多地改善銀行風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)，利用先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)，正規(guī)化、系統(tǒng)化地進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理，以此達(dá)到激勵(lì)商業(yè)銀行不斷提高風(fēng)險(xiǎn)管理水平的目標(biāo)。我國(guó)作為發(fā)展中國(guó)家暫不執(zhí)行新資本協(xié)議。但從發(fā)展趨勢(shì)看，我國(guó)商業(yè)銀行轉(zhuǎn)向全面風(fēng)險(xiǎn)管理已經(jīng)是必然趨勢(shì)。

1．制定實(shí)施全面風(fēng)險(xiǎn)管理的戰(zhàn)略規(guī)劃

把握“五創(chuàng)新”的基本原則，制定全面風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略規(guī)劃的：一是金融制度的創(chuàng)新。通過(guò)加快國(guó)有商業(yè)銀行股份制改造的進(jìn)程，積極創(chuàng)造條件上市，增加銀行資本金，有效地提高和增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范能力。二是內(nèi)部管理體制創(chuàng)新。主要通過(guò)建立以科學(xué)管理與文化管理相結(jié)合，有效推進(jìn)操作風(fēng)險(xiǎn)管理與監(jiān)督的分離，從機(jī)構(gòu)設(shè)置上為操作風(fēng)險(xiǎn)管理提供組織保障。三是業(yè)務(wù)流程創(chuàng)新。采用巴塞爾委員會(huì)提出的VAR風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值法，識(shí)別和度量風(fēng)險(xiǎn)，糾正管理過(guò)程中出現(xiàn)的偏差，有效增強(qiáng)識(shí)別、防范各類風(fēng)險(xiǎn)的能力，從而為商業(yè)銀行發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)奠定堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。四是科技手段創(chuàng)新。應(yīng)用計(jì)算機(jī)與網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，實(shí)現(xiàn)科技手段創(chuàng)新，已成為銀行高效穩(wěn)健運(yùn)轉(zhuǎn)的基礎(chǔ)和融人現(xiàn)代社會(huì)的前提。

2．建立風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)模型

在推進(jìn)我國(guó)利率市場(chǎng)化進(jìn)程的過(guò)程中，由于在企業(yè)財(cái)務(wù)欺詐現(xiàn)象嚴(yán)重、數(shù)據(jù)積累量不足、金融產(chǎn)品發(fā)展不充分、區(qū)域風(fēng)險(xiǎn)差別顯著、道德風(fēng)險(xiǎn)異常嚴(yán)重等因素影響下，許多數(shù)學(xué)模型一時(shí)在我國(guó)銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理中還難以發(fā)揮其功效。如何深刻理解中國(guó)的金融風(fēng)險(xiǎn)，建立起有效的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)模型，這里重要的一點(diǎn)就是要在學(xué)習(xí)借鑒國(guó)外模型的理論基礎(chǔ)、方法論和設(shè)計(jì)結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)上，緊密結(jié)合本國(guó)銀行系統(tǒng)的業(yè)務(wù)特點(diǎn)和管理現(xiàn)狀，研究設(shè)計(jì)自己的模型框架和參數(shù)體系，為建立風(fēng)險(xiǎn)管理預(yù)警系統(tǒng)奠定基礎(chǔ)。

3．完善內(nèi)控機(jī)制

加強(qiáng)操作風(fēng)險(xiǎn)管理必須從建立完善的內(nèi)控機(jī)制人手。在內(nèi)控體系設(shè)計(jì)思路上，我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)充分體現(xiàn)“過(guò)程方法”的原則，即不再以傳統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)分類為管理對(duì)象，而是以過(guò)程為控制對(duì)象，在業(yè)務(wù)和管理過(guò)程中控制風(fēng)險(xiǎn)。在對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的控制上，針對(duì)絕大部分風(fēng)險(xiǎn)是由人為因素造成的情況，將控制的重點(diǎn)放在操作風(fēng)險(xiǎn)上，研究人事風(fēng)險(xiǎn)控制的方法與策略，并通過(guò)建立和完善人事考核激勵(lì)約束機(jī)制，把操作風(fēng)險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)管理職責(zé)，落實(shí)到機(jī)構(gòu)、部門和個(gè)人。

4．建立全面風(fēng)險(xiǎn)管理預(yù)警系統(tǒng)